Πίνακας περιεχομένων:
- 1. Τα συνήθη μερίσματα
- 2. Ειδικά Μερίσματα
- 3. Κεφαλαιακά Κέρδη
- Διανομές και Στρατηγική Αγορών Αμοιβαίου Κεφαλαίου
Βίντεο: Stefan the clown 2025
Οι διανομές από ένα αμοιβαίο κεφάλαιο είναι απλώς κέρδη από τη λειτουργία του αμοιβαίου κεφαλαίου. Σε αντίθεση με την μεμονωμένη εταιρεία που μπορεί να επιλέξει είτε να διατηρήσει το κέρδος είτε να την επιστρέψει στους μετόχους με τη μορφή μερίσματος ή μέσω αγοράς ιδίων μετοχών, απαιτείται από το νόμο να μεταβιβάσει τα κέρδη στους επενδυτές ή στους μετόχους της.
Ένα αμοιβαίο κεφάλαιο είναι μια ασφάλεια που επιτρέπει στους επενδυτές να συγκεντρώσουν το κεφάλαιό τους σε ένα επαγγελματικά διαχειριζόμενο χαρτοφυλάκιο επενδύσεων.
Υπάρχουν πολλοί τύποι αμοιβαίων κεφαλαίων με διαφορετικούς στόχους και κατευθυντήριες φιλοσοφίες, αλλά ο καθένας πρέπει να περάσει τα κέρδη πίσω στους επενδυτές με τη μορφή διανομών αμοιβαίων κεφαλαίων, τα οποία μπορεί να έχουν τη μορφή οποιουδήποτε από αυτούς τους τρεις τύπους διανομής:
- Συνήθη μερίσματα
- Πιστοποιημένα μερίσματα
- Κέρδη κεφαλαίου
Οι διαφορές μεταξύ αυτών των τύπων διανομής αμοιβαίων κεφαλαίων είναι σημαντικές, ιδίως για φορολογικούς σκοπούς. Ας ρίξουμε μια ματιά σε κάθε έναν από τους τύπους διανομής.
1. Τα συνήθη μερίσματα
Τα συνήθη μερίσματα αντιπροσωπεύουν το εισόδημα του αμοιβαίου κεφαλαίου που δεν προέρχεται από κεφαλαιακά κέρδη (βλ. Αριθμό 3 κατωτέρω για περισσότερες πληροφορίες σχετικά με τα κεφαλαιακά κέρδη). Για ένα αμοιβαίο κεφάλαιο, το συνηθισμένο εισόδημα είναι η πληρωμή τόκων που εισπράττει και διανέμει στους επενδυτές τα συνήθη μερίσματα. Τα συνηθισμένα έσοδα και μερίσματα δεν πληρούν τις προϋποθέσεις για τον ορισμό του ειδικού μερίσματος και, ως εκ τούτου, φορολογούνται σύμφωνα με τον κανονικό συντελεστή φόρου εισοδήματος του επενδυτή.
2. Ειδικά Μερίσματα
Σύμφωνα με τον ορισμό του IRS, τα μερίσματα είναι:
"Τα συνήθη μερίσματα που εισπράχθηκαν σε φορολογικά έτη που ξεκινούν μετά το 2002 και υπόκεινται στον ίδιο ανώτατο φορολογικό συντελεστή 5% ή 20% που ισχύει για το καθαρό κεφαλαιουχικό κέρδος."Με απλά λόγια, τα μερίσματα που πληρούν τα προσόντα είναι μερίσματα που πληρούν ορισμένα κριτήρια του φορολογικού κώδικα των Ηνωμένων Πολιτειών και συνεπώς υπόκεινται σε ευνοϊκότερο φόρο.
Αντί να φορολογούνται με βάση το επιτόκιο του ατομικού επενδυτή, τα μερίσματα που υπόκεινται σε ειδικούς φόρους φορολογούνται με το λεγόμενο συντελεστή φόρου κεφαλαιουχικών κερδών, ο οποίος έχει μέχρι τώρα 20%. Για σύγκριση των συνήθων συντελεστών φόρου εισοδήματος των ΗΠΑ έναντι των συντελεστών φόρου κεφαλαιουχικών κερδών, δείτε τον ακόλουθο πίνακα:
| Συνήθεις συντελεστές φόρου εισοδήματος του επενδυτή | Συνήθης συντελεστής φορολογίας μερισμάτων | Αναγνωρισμένος συντελεστής φορολογίας μερισμάτων |
| 10% | 10% | 0% |
| 15% | 15% | 0% |
| 25% | 25% | 15%-18.8%* |
| 28% | 28% | 15%-18.8%* |
| 33% | 33% | 15%-18.8%* |
| 35% | 35% | 15%-18.8%* |
| 39.6% | 39.6% | 20%-23.8%* |
* Αυτοί οι ειδικοί φορολογικοί συντελεστές μερίσματος δείχνουν ένα φάσμα προκειμένου να συμπεριληφθεί ο πιθανός φόρος εισοδήματος καθαρής επένδυσης ίσος με 3,8%, τον οποίο μπορεί να υποβληθεί ένας επενδυτής εάν το τροποποιημένο προσαρμοσμένο ακαθάριστο εισόδημά του (MAGI) αν είναι πάνω από το καθορισμένο όριο. Αυτός ο φόρος είναι επίσης γνωστός ως επιταγή Medicare.
Προκειμένου το μέρισμα να θεωρηθεί ως ειδικό μέρισμα και όχι ως συνήθη μέρισμα, τα μερίσματα πρέπει να καταβάλλονται από αμερικανική εταιρεία ή εξειδικευμένη αλλοδαπή εταιρεία και το αμοιβαίο κεφάλαιο που κατέχει το μερίδιό του πρέπει να έχει κρατήσει τα ίδια κεφάλαια για περισσότερο από 60 ημέρες κατά την περίοδο των 121 ημερών που αρχίζει 60 ημέρες πριν από την ημερομηνία αποκοπής του μερίσματος (την πρώτη ημερομηνία που ακολουθεί τη δήλωση μερίσματος στην οποία ο αγοραστής ενός αποθέματος δεν θα λάβει την επόμενη πληρωμή μερίσματος.
Αντ 'αυτού, ο πωλητής θα πάρει το μέρισμα). Διαφορετικά, το μέρισμα θα φορολογείται με τον κανονικό συντελεστή φόρου εισοδήματος.
3. Κεφαλαιακά Κέρδη
Για ένα αμοιβαίο κεφάλαιο, το κεφαλαιουχικό κέρδος είναι το κέρδος που προκύπτει από την πώληση ενός τίτλου στην εκμετάλλευσή του. Αυτό είναι το ίδιο κέρδος που θα έκαναν μεμονωμένοι επενδυτές εάν θα πωλούν ένα μεμονωμένο απόθεμα σε τιμή υψηλότερη από την αρχικά καταβληθείσα για το απόθεμα.Αν το αμοιβαίο κεφάλαιο (και όχι ο επενδυτής του αμοιβαίου κεφαλαίου) έχει την κατοχή της εγγύησης για περισσότερο από ένα έτος, το κέρδος από την πώληση αντιμετωπίζεται ως μακροπρόθεσμο κεφαλαιουχικό κέρδος, το οποίο υπόκειται σε ανώτατο όριο φορολογικού συντελεστή 20% για τους μετόχους αμοιβαίων κεφαλαίων και ακολουθεί τους ίδιους ευνοϊκούς φορολογικούς συντελεστές με τα μερίσματα). Από την άλλη πλευρά, αν ένα απόθεμα κρατιέται στο χαρτοφυλάκιο αμοιβαίων κεφαλαίων για λιγότερο από ένα έτος, το κέρδος που θα προκύψει από την πώληση του αποθέματος θα αντιμετωπίζεται ως βραχυπρόθεσμο κεφαλαιουχικό κέρδος και θα φορολογείται με τον κανονικό συντελεστή φόρου εισοδήματος του επενδυτή όπως είναι τα συνηθισμένα μερίσματα.
Διανομές και Στρατηγική Αγορών Αμοιβαίου Κεφαλαίου
Όσον αφορά την αγορά αμοιβαίων κεφαλαίων, πρέπει να ληφθούν υπόψη οι φορολογικές επιπτώσεις των διανομών κεφαλαίων. Το πιο συνηθισμένο λάθος στην επένδυση αμοιβαίων κεφαλαίων είναι το λεγόμενο "buy-the-dividend", δηλαδή η αγορά μετοχών αμοιβαίων κεφαλαίων πριν από τη διανομή μερισμάτων / κεφαλαιακών κερδών. Όταν αγοράζει το μέρισμα, ο επενδυτής είναι υπεύθυνος για την καταβολή του τρέχοντος φόρου για τη διανομή. Εάν προγραμματίζετε μια μεγάλη κατ 'αποκοπή επένδυση σε ένα αμοιβαίο κεφάλαιο στον φορολογητέο λογαριασμό σας, θα πρέπει να ελέγξετε το χρονοδιάγραμμα διανομής του ταμείου και να προσαρμόσετε το σχέδιο αγοράς σας ανάλογα, ώστε να αποφευχθεί η αγορά του μερίσματος.
Οι καλύτεροι τύποι αμοιβαίων κεφαλαίων για αρχάριους
Η επιλογή των καλύτερων αμοιβαίων κεφαλαίων για αρχάριους είναι κάτι περισσότερο από την εύρεση των καλύτερων επιδόσεων της ημέρας. Ας δούμε τι πρέπει να γνωρίζουν οι επενδυτές.
Ορισμός αμοιβαίων κεφαλαίων αμοιβαίων κεφαλαίων
Τι είναι τα αμοιβαία κεφάλαια; Πόσα είναι ιδανικά για διαφοροποίηση; Πριν αγοράσουν κάθε είδους επένδυση, οι έξυπνοι επενδυτές θα μελετήσουν τι είναι μέσα.
Τι να κάνετε με τις 1099 - Φόροι Αμοιβαίων Κεφαλαίων Αμοιβαίων Κεφαλαίων
Τι να κάνω με το 1099 μου; Μπορώ να το καταθέσω με τους φόρους μου; Το IRS χρειάζεται αντίγραφο; Πότε πρέπει να λάβω το 1099 μου; Λάβετε απαντήσεις στις ερωτήσεις σας εδώ.