Δημιουργία ενός κλασικού Χαρτοφυλακίου 3 Αμοιβαίων Κεφαλαίων με ETF

Τα χαρτοφυλάκια τριών αμοιβαίων κεφαλαίων έχουν γίνει ένας δημοφιλής τρόπος για να επενδύσουν στις χρηματοπιστωτικές αγορές, δεδομένης της απλότητας και της φορολογικής τους απόδοσης σε σχέση με τα υπόλοιπα κεφάλαια all-in-one. Γενικά, αυτά τα χαρτοφυλάκια αποτελούνται από ένα εγχώριο χρηματιστηριακό ταμείο, ένα διεθνές χρηματιστηριακό χαρτοφυλάκιο και ένα χρηματιστηριακό ταμείο. Η ιδέα είναι ότι οι επενδυτές έχουν έκθεση σε όλες τις κύριες κατηγορίες περιουσιακών στοιχείων σε ένα απλό χαρτοφυλάκιο τριών στοιχείων ασφαλείας.

Ανάλογα με το στάδιο της ζωής του επενδυτή, μπορούν να επιλεγούν διαφορετικές κατανομές ενεργητικού για καθένα από τα τμήματα του χαρτοφυλακίου. Οι νεότεροι επενδυτές μπορεί να αφιερώνουν μεγαλύτερο κεφάλαιο σε πιο ριψοκίνδυνες μετοχές, ενώ οι ηλικιωμένοι επενδυτές μπορούν να διαθέσουν περισσότερο για ασφαλέστερα περιουσιακά στοιχεία των ομολόγων. Με την πάροδο του χρόνου, οι κατανομές αυτών των περιουσιακών στοιχείων μπορούν να μετατοπιστούν προκειμένου να διασφαλιστεί ότι ο επενδυτής διατηρεί το σωστό επίπεδο κινδύνου για την ηλικία του.

Σε αυτό το άρθρο θα ρίξουμε μια ματιά στο πώς να επιλέξουμε τα σωστά κεφάλαια κατά την οικοδόμηση ενός χαρτοφυλακίου για τη βελτιστοποίηση των επιστροφών με βάση την επικινδυνότητα μακροπρόθεσμα.

Πώς να επιλέξετε τα κεφάλαια

Το χαρτοφυλάκιο τριών αμοιβαίων κεφαλαίων μπορεί να φαίνεται σαν μια εύκολη ιδέα στην επιφάνεια, αλλά με χιλιάδες διαφορετικά κεφάλαια για να διαλέξετε, μπορεί γρήγορα να γίνει ένα εκφοβιστικό έργο για μεμονωμένους επενδυτές. Ευτυχώς, υπάρχουν ορισμένοι εύκολοι κανόνες που οι επενδυτές μπορούν να χρησιμοποιήσουν για να διασφαλίσουν ότι παίρνουν την καλύτερη προσφορά, γεγονός που καθιστά ευκολότερο τον περιορισμό του κόσμου των κεφαλαίων στο δημογραφικό τους στόχο.

Τα βασικά χαρακτηριστικά που πρέπει να αναζητήσετε σε οποιοδήποτε ταμείο είναι:

• Δείκτης εξόδων - Το ποσό που ο διαχειριστής του ταμείου χρεώνει ως ποσοστό του ενεργητικού κάθε χρόνο είναι γνωστό ως λόγος εξόδων (ιδανικά, ο αριθμός αυτός θα πρέπει να είναι χαμηλός).
• Ρευστότητα - Θα πρέπει να υπάρχει αρκετός αριθμός μετοχών που διαπραγματεύονται κάθε μέρα για να μετριαστεί ο κίνδυνος να μην είναι δυνατή η πώληση των μετοχών σας.
• Σφάλμα παρακολούθησης - Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο πρέπει να αντικατοπτρίζει πιστά τον υποκείμενο δείκτη με πολύ λίγα λόγια για τα σφάλματα εντοπισμού (ειδικά στα διεθνή ETF).

Πολλοί επενδυτές που εφαρμόζουν τη στρατηγική χαρτοφυλακίου τριών αμοιβαίων κεφαλαίων τείνουν να κολλάνε με έναν πάροχο ETF κατά την επιλογή των κεφαλαίων. Για παράδειγμα, οι Vanguard και Schwab είναι δύο πάροχοι ΕΙΕΕ χαμηλού κόστους που διαθέτουν μια σειρά από εξαιρετικές επιλογές. Το όφελος από τη χρήση του ίδιου παρόχου είναι ότι καθιστά εύκολη την παρακολούθηση των κεφαλαίων με την πάροδο του χρόνου, καθώς τα ενημερωτικά δελτία φθάνουν ταυτόχρονα και όλα.

Ένα καλό παράδειγμα είναι ένα χαρτοφυλάκιο Vanguard που αποτελείται από το Vanguard S & P 500 Index Fund (NYSE: VOO), το Vanguard FTSE All-World Ex-US ETF (NYSE: VEU) και την Αγορά Εγγενών Αγορών Vanguard ETF (NYSE: BND ). Όλα αυτά τα ταμεία έχουν πολύ χαμηλό λόγο δαπανών, σχετικά υψηλή ρευστότητα και χαμηλό σφάλμα εντοπισμού, γεγονός που παρέχει στους επενδυτές μια καλά στρογγυλεμένη έκθεση στις αγορές.

Τι κονδύλια επιλέγετε

Υπάρχουν πολλοί διαφορετικοί τύποι ETF δεικτών που μπορείτε να επιλέξετε κατά την κατασκευή ενός χαρτοφυλακίου τριών αμοιβαίων κεφαλαίων. Για παράδειγμα, οι επενδυτές μπορούν να επιλέξουν ένα S & P 500 ETF, όπως το SPDR S & P 500 ETF (NYSE: SPY) ή μια ευρύτερη αγορά Russell 2000 ETF, όπως το δείκτη Russell 2000 ETF (NYSE: IWM). Και οι δύο παρέχουν έκθεση σε μετοχές των ΗΠΑ, αλλά με πολύ διαφορετικούς τρόπους, γεγονός που καθιστά δύσκολο να αποφασιστεί ποιο είναι το καλύτερο.

Ορισμένες συμβουλές για τον τύπο του αμοιβαίου κεφαλαίου περιλαμβάνουν:

• Διαποικίληση - Οι επενδυτές θα πρέπει να προτιμούν τα κεφάλαια που έχουν μεγαλύτερη διαφοροποίηση, τόσο από την άποψη του αριθμού των τίτλων όσο και από τη διαφορά μεταξύ διαφόρων τομέων της οικονομίας.Επιπλέον, οι επενδυτές ενδέχεται να θελήσουν να εξετάσουν κεφάλαια που δεν σταθμίζονται με βάση την κεφαλαιοποίηση της αγοράς, δεδομένου ότι ευνοούν τις μεγαλύτερες εταιρείες.
• Διεθνή ETF για τα ομόλογα - Οι επενδυτές θα πρέπει να εξετάζουν τα ETF διεθνών ομολόγων, δεδομένου ότι παρέχουν ανοδική πορεία σε οποιοδήποτε περιβάλλον επιτοκίου, αντί να στηρίζονται στην κατάσταση της οικονομίας των ΗΠΑ. Ωστόσο, οι επενδυτές που προσεγγίζουν τη συνταξιοδότηση ενδέχεται να προτιμούν σταθερότητα σε σχέση με το δολάριο ΗΠΑ, το οποίο θα έκανε τις ΕΤΕΣ εγχώριων ομολόγων την καλύτερη επιλογή.
• Ex-U.S. Διεθνή ΕΙΕΕ - Οι επενδυτές πρέπει να διασφαλίσουν ότι η διεθνής έκθεση τους δεν περιλαμβάνει αποθέματα των ΗΠΑ, δεδομένου ότι έχουν ήδη μετοχική έκθεση στην αγορά αυτή στο ένα τρίτο του χαρτοφυλακίου τους. Έτσι, τα αποκαλούμενα "πρώην" αμερικανικά "διεθνή ETF συχνά έχουν την πιο νόημα.

Η κατώτατη γραμμή

Οι επενδυτές θα πρέπει να έχουν μια ευρεία αγορά μετοχών ΗΠΑ ETF, μια πρώην ΗΠΑ. το παγκόσμιο μετοχικό κεφάλαιο ETF και ένα διεθνές ETF ομολόγου. Οι δικτυακές πύλες όπως το ETFdb.com μπορούν να σας βοηθήσουν να καθορίσετε τις καλύτερες επιλογές σε καθεμιά από αυτές τις κατηγορίες, ενώ οι επενδυτές θα πρέπει να λάβουν υπόψη τις προαναφερόμενες συμβουλές όταν λαμβάνουν αποφάσεις προκειμένου να αυξήσουν τις μακροπρόθεσμες αποδόσεις τους με βάση τον κίνδυνο.