Πώς να αγοράσετε δημοτικά ομόλογα άμεσα

Σε προηγούμενα άρθρα, έχετε μάθει πώς να επενδύσετε σε ομόλογα. Υπάρχουν πολλά διαφορετικά είδη ομολόγων: εταιρικά ομόλογα, ομόλογα AMT, κρατικά ομόλογα και δημοτικά ομόλογα, για να αναφέρουμε μόνο λίγα. Σε αυτό το άρθρο, θα ρίξουμε μια ματιά στην επένδυση σε δημοτικά ομόλογα ειδικά, και πώς μπορείτε να τα προσθέσετε στο επενδυτικό χαρτοφυλάκιό σας. Ένας τρόπος είναι να αγοράσετε ατομικά δημοτικά ομόλογα και το δεύτερο να αγοράσετε ένα αμοιβαίο κεφάλαιο που επενδύει σε δημοτικά ομόλογα. Θα περιγράψω τη διαδικασία για καθένα από τα παρακάτω.

Πώς να αγοράσετε μεμονωμένα δημοτικά ομόλογα

Τα μεμονωμένα δημοτικά ομόλογα μπορούν να αγοραστούν μέσω εμπόρων ομολόγων, τραπεζών, χρηματιστηριακών εταιρειών και σε μερικές περιπτώσεις απευθείας από τον δήμο. Τα μεμονωμένα δημοτικά ομόλογα μπορούν είτε να αγοραστούν στην πρωτογενή αγορά, η οποία είναι για τα νέα ομόλογα έκδοσης είτε για τη δευτερογενή αγορά, η οποία είναι μια αγορά για τα ομόλογα διαπραγμάτευσης μετά την έκδοση του ομολόγου στην πρωτογενή αγορά.

Αγορά Δημοτικών Χρεογράφων στην Πρωτογενή Αγορά

Εάν ένας επενδυτής επιθυμεί να αγοράσει ένα νέο τεύχος δημοτικών ομολόγων, η διαδικασία για αυτό το σχέδιο καλείται περίοδος λιανικής παραγγελίας. Καταλάβετε ότι η εμπλοκή σε αυτό το επίπεδο μπορεί να είναι δύσκολη και συχνά προορίζεται για άτομα με υψηλή καθαρή αξία. Η περίοδος παραγγελίας λιανικής συνήθως διαρκεί μερικές ημέρες και επιβάλλει το επίπεδο ανταγωνισμού μεταξύ πελατών λιανικής και μεγάλων ιδρυμάτων.

Εάν αγοράσετε ένα ομόλογο στην πρωτογενή αγορά, δεν υπάρχουν τέλη ή προσαυξήσεις για την αγορά. Μια τράπεζα ή μια ομάδα τραπεζών θα φέρει το ομολογιακό δάνειο στην αγορά και θα σας ζητηθεί να έχετε λογαριασμό σε μία από τις τράπεζες που οδηγεί το νέο τεύχος ή σε μία από τις τράπεζες που συνδικούν την προσφορά.

Επιπλέον, θα σας παραδοθεί έγγραφο προσφοράς ή ενημερωτικό δελτίο. Τα ομόλογα προσφέρονται συνήθως σε ένα χρονοδιάγραμμα, το οποίο υπογραμμίζει τις διαφορετικές διάρκειες και τις αποδόσεις. Ζητήσατε από τον εκπρόσωπο επενδύσεων που ασχολείστε με την επιλογή του κουπονιού ομολόγων, την ημερομηνία λήξης και τον αριθμό των ομολόγων. Συνήθως, κάθε ομόλογο έχει αξία $ 1.000.

Αγορά Δημοτικών Χρεογράφων στη Δευτερογενή Αγορά

Η δευτερογενής αγορά επιτρέπει στους επενδυτές να αγοράζουν ομολογίες που έχουν ήδη εκδοθεί από άλλους επενδυτές, εμπόρους ομολόγων, τράπεζες και χρηματιστηριακές εταιρείες. Για να αγοράσετε ομόλογα, θα πρέπει πρώτα να ανοίξετε ένα λογαριασμό σε μια επιχείρηση ή μια τράπεζα που ασχολείται με ομόλογα.

Θα μπορούσατε να πάτε με μια εταιρία διαδικτυακής κατασκευής ή με μια παραδοσιακή τράπεζα ή εταιρεία μεσιτείας και ανάλογα με τη διαδρομή που επιλέγετε, θα συνεργάζεστε είτε με έναν εκπρόσωπο είτε με ένα σόλο μύγα για να βρείτε δεσμούς που να ικανοποιούν τις συγκεκριμένες ανάγκες σας. Κατά την αγορά ομολόγων στη δευτερογενή αγορά, η τιμή του ομολόγου συνήθως περιλαμβάνει ένα σημάδι, το οποίο είναι το κόστος του πωλητή συν το κέρδος.

Μια πρόσθετη προμήθεια μπορεί επίσης να χρεωθεί εάν χρησιμοποιείτε έναν αντιπρόσωπο ή μια επιχείρηση για να βρείτε ομόλογα για εσάς ή για να εκτελέσετε τη συναλλαγή. Η τιμή ενός ομολόγου αναφέρεται ως εάν το ομόλογο πωλούσε για $ 100, ωστόσο, η ονομαστική αξία είναι κανονικά $ 1.000.

Έτσι, αν είχατε τιμή 98 και αγοράσατε 10 ομολογίες, το συνολικό κόστος θα ήταν $ 9.800 (98 δολάρια τιμής ομολόγου x 100 δολάρια = 980 δολάρια αξίας ανά ομόλογο x 10 ομόλογα = 9.800 δολάρια). Ομοίως, ένα ομόλογο θα μπορούσε να αναφερθεί σε 102 και εάν αγοράσατε 10 ομόλογα, το συνολικό κόστος θα ήταν 10,200 δολάρια (102 δολάρια τιμής ομολόγου x 100 δολάρια = 1020 δολάρια αξίας ανά ομόλογο x 10 ομόλογα = 10, 200 δολάρια).

Δημοτικά Αμοιβαία Κεφάλαια Αμοιβαίων Κεφαλαίων

Τα Δημοτικά Αμοιβαία Κεφάλαια προσφέρουν επαγγελματική διαχείριση χαρτοφυλακίου ομολόγων.Όταν επενδύει σε δημοτικό ταμείο ομολόγων, ένας διαχειριστής ή μια ομάδα διαχειριστών θα επιλέξει και θα αγοράσει ομόλογα για το αμοιβαίο κεφάλαιο. Ως επενδυτής, θα αγοράζετε απλώς μετοχές στο δημοτικό ταμείο ομολόγων είτε μέσω παραδοσιακής είτε μέσω διαδικτυακής χρηματιστηριακής εταιρίας είτε απευθείας από εταιρεία αμοιβαίων κεφαλαίων.

Ένα από τα πλεονεκτήματα ενός αμοιβαίου κεφαλαίου ομολόγων είναι ότι προσφέρουν στους επενδυτές με μικρότερα ποσά αποταμίευσης μεγαλύτερη διαφοροποίηση από ό, τι θα είχαν επιτευχθεί κατά την αγορά μεμονωμένων δημοτικών ομολόγων. Ένα από τα μειονεκτήματα ενός ομολογιακού αμοιβαίου κεφαλαίου είναι το πρόσθετο επίπεδο εξόδων από το τέλος διαχείρισης του αμοιβαίου κεφαλαίου.