Τι είναι τα Μερίδια Αμοιβαίου Κεφαλαίου Κατηγορίας Δ;

Όταν βλέπετε το κεφαλαίο γράμμα "D" στο τέλος του ονόματος του αμοιβαίου κεφαλαίου, αυτό σημαίνει ότι εξετάζετε την κατηγορία μεριδίων D των αμοιβαίων κεφαλαίων. Αλλά εάν είστε σαν τους περισσότερους επενδυτές, ίσως να μην γνωρίζετε με ακρίβεια πώς οι μετοχές της D μπορούν να είναι επωφελείς ή αν πρέπει να λάβετε υπόψη άλλες κατηγορίες μετοχών αμοιβαίων κεφαλαίων. Σε αυτό το άρθρο, θα μάθετε τι πρέπει να ξέρετε για τα αμοιβαία κεφάλαια D:

Αμοιβαίο κεφάλαιο κατηγορίας D Μετοχή Ορισμός

Τα Αμοιβαία Κεφάλαια κατηγορίας Δ μπορεί να είναι παρόμοια με τα αδιάθετα κεφάλαια, δεδομένου ότι είναι μια κατηγορία μεριδίων αμοιβαίων κεφαλαίων που δημιουργήθηκε ως εναλλακτική λύση από την παραδοσιακή και πιο κοινή μετοχή Α, μετοχή Β και μερίδια μετοχών Γ που είναι είτε εμπρός, φορτίο ή φορτίο στάθμης, αντίστοιχα.

Για παράδειγμα, ένα από τα πιο ευρέως διακρατούμενα αμοιβαία κεφάλαια D είναι το PIMCO Real Return D. Σε σύγκριση με τα PIMCO Real Return A, PIMCO Real Return B και PIMCO Real Return C, η κατηγορία μεριδίων D είναι η μόνη χωρίς φορτίο και έχει το χαμηλότερο λόγο καθαρών δαπανών.

Σε περίπτωση που αγοράσετε μερίδια αμοιβαίων κεφαλαίων κατηγορίας D;

Όπως συμβαίνει στην περίπτωση του κεφαλαίου PIMCO, οι μετοχές D μπορούν να είναι ένας έξυπνος τρόπος για τους επενδυτές να αγοράζουν αμοιβαία κεφάλαια χωρίς να πληρώνουν το φορτίο. Ένα αμοιβαίο κεφάλαιο είναι ένα τέλος που χρεώνεται για την αγορά ή πώληση ενός αμοιβαίου κεφαλαίου. Τα φορτία που χρεώνονται κατά την αγορά μετοχών αμοιβαίων κεφαλαίων ονομάζονται εμπράγματα φορτία και τα φορτία που χρεώνονται κατά την πώληση ενός αμοιβαίου κεφαλαίου ονομάζονται back-end φορτία ή ένα ενδεχόμενο αναβαλλόμενο τέλος πώλησης (CDSC).

Σκοπός των φορτίων είναι η αποζημίωση ενός επενδυτικού συμβούλου για την παροχή επενδυτικών συμβουλών. Ως εκ τούτου, η μόνη φορά που καταβάλλετε ένα φορτίο μπορεί να έχει νόημα είναι εάν χρησιμοποιείτε έναν σύμβουλο επενδύσεων. Έτσι, αν είστε επενδυτής do-it-itrelf, θα πρέπει πάντα να προσπαθείτε να αποφύγετε την πληρωμή ενός φορτίου.

Τα περισσότερα κεφάλαια που είναι μια μετοχή, μια μετοχή Β ή μια κατηγορία μετοχών C πωλούνται μέσω ενός μεσίτη. Ορισμένες εταιρείες αμοιβαίων κεφαλαίων δημιούργησαν την κατηγορία μεριδίων D για την κάλυψη της ζήτησης για εκδόσεις χωρίς φορτίο των πιο δημοφιλών κεφαλαίων.

Πλεονεκτήματα της αγοράς αμοιβαίων κεφαλαίων χωρίς φορτία

Στις περισσότερες περιπτώσεις, τα κονδύλια χωρίς φόρο έχουν χαμηλότερους δείκτες μέσου εξόδου από τα κεφάλαια φόρτωσης και τα χαμηλότερα έξοδα γενικά μεταφράζονται σε υψηλότερες αποδόσεις. Αυτό οφείλεται στο γεγονός ότι οι δαπάνες διαχείρισης του χαρτοφυλακίου αμοιβαίων κεφαλαίων προέρχονται άμεσα από τις ακαθάριστες αποδόσεις του ταμείου.

Επίσης, λάβετε υπόψη ότι τα κεφάλαια μετοχών Δ δεν είναι τα ίδια με τα κεφάλαια που απαλλάσσονται από το φορτίο, τα οποία είναι αυτά τα οποία είναι συνήθως Α μερίδια αμοιβαίων κεφαλαίων στα οποία παραιτείται το μπροστινό φορτίο. Τα κεφάλαια που έχουν παραλειφθεί από το φορτίο θα έχουν "LW" στο τέλος του ονόματος του αμοιβαίου κεφαλαίου.

Τέλος, οι επενδυτές αμοιβαίων κεφαλαίων μπορεί να μην αναγνωρίζουν ένα αμοιβαίο κεφάλαιο D ως πραγματικό αμοιβαίο κεφάλαιο, το οποίο δεν έχει γράμμα ή περιγραφικό δείκτη μετοχών στο τέλος του ονόματος του αμοιβαίου κεφαλαίου, αλλά οι μετοχές D δεν επιβαρύνουν κανονικά κανένα φορτίο.

Αποποίηση ευθυνών: Οι πληροφορίες σε αυτόν τον ιστότοπο παρέχονται μόνο για λόγους συζήτησης και δεν πρέπει να ερμηνεύονται ως επενδυτικές συμβουλές. Σε καμία περίπτωση οι πληροφορίες αυτές δεν αποτελούν σύσταση για αγορά ή πώληση τίτλων.