Μάθετε πώς να γράφετε μια δήλωση επενδυτικής πολιτικής

Η αποτύπωση μιας δήλωσης επενδυτικής πολιτικής είναι ίσως ένα από τα πιο σημαντικά πράγματα που θα κάνετε όταν ξεκινάτε το ταξίδι σας στην οικονομική ανεξαρτησία, διότι μπορεί να σας βοηθήσει να σκεφτείτε μακροπρόθεσμα στη μέση ακόμη και του πιο καταστροφικού οικονομικού ζευγαρώματος.

Πραγματικά, θα μπορούσε να ακούγεται τρελό, αλλά η δήλωση επενδυτικής πολιτικής δεν είναι κάποια δημιουργική άσκηση γραφής που μπορείτε να απορρίψετε - είναι σοβαρή δουλειά. Υπόθεση: Εάν συγκεντρώσετε σοβαρό πλούτο, οι πιθανότητες είναι καλές να δημιουργήσετε έναν ατομικά διαχειριζόμενο λογαριασμό αντί να επενδύσετε μέσω αμοιβαίων κεφαλαίων ή κεφαλαίων δεικτών.

Ένα από τα πρώτα πράγματα που θα κάνετε είναι να καθίσετε με έναν εκπρόσωπο της εταιρείας που επιβλέπει τα περιουσιακά σας στοιχεία και να μιλήσετε μαζί του όταν συμπληρώνετε μαζί τη δήλωση επενδυτικής πολιτικής που χρησιμοποιούν για να καθοδηγήσουν εσωτερικά τη διαδικασία λήψης αποφάσεων καθώς αγοράζουν ή να πουλήσετε επενδύσεις για εσάς.

Βγάλτε ένα κομμάτι χαρτί, τραβήξτε μια στυλό και ετοιμαστείτε να σημειώσετε μερικές σημειώσεις. Σκεφτείτε αυτά τα πράγματα τις επόμενες μέρες και εβδομάδες, στη συνέχεια αφιερώστε χρόνο για να ολοκληρώσετε την τελική δήλωση επενδυτικής πολιτικής, την οποία αναθεωρείτε κάθε τρίμηνο, ετησίως, ετησίως ή δύο φορές ετησίως, για να βεβαιωθείτε ότι είστε ακόμη σε καλό δρόμο.

Με τη λήψη αποφάσεων όταν είστε ήρεμοι και ο κόσμος είναι σε τάξη, δεν θα είστε τόσο πειρασμένοι να παρασυρθείτε όταν υπάρχει αίμα που τρέχει στους δρόμους και οι τηλεοπτικοί δημοσιογράφοι κραυγάζουν χωρίς κόπο για το Dow Jones Industrial Average και το S & P 500 που καταρρέουν.

Ορίστε τους στόχους σας

Τι, ακριβώς, θέλετε να κάνουν τα χρήματά σας για σας; Γιατί επενδύουν στην πρώτη θέση; Πρέπει να αναθέσετε τον πλούτο σας σε δουλειά. Ξεκινήστε με να καθίσετε και να είστε ειλικρινείς με τον εαυτό σας για τους στόχους σας. Για παράδειγμα, μπορείτε να πείτε:

• Θέλω ένα χαρτοφυλάκιο που δημιουργεί μερίσματα, τόκους και ενοίκια 5.000 $ προ φόρων ανά μήνα από τη στιγμή που είμαι 62 ετών, ώστε να μπορώ να το συνδυάσω με το εισόδημα της Κοινωνικής Ασφάλισης και να ζήσω μια άνετη ζωή.
• Θέλω να αφήσω τουλάχιστον 100.000 δολάρια ως κληρονομιά σε κάθε ένα από τα παιδιά και τα εγγόνια μου, ενδεχομένως σε ένα ταμείο αμοιβαίων κεφαλαίων που τα διανέμει σε αυτά ως ομάδα σε ίσες δόσεις για τρία χρόνια, ώστε να μην τα ξοδεύουν όλα σε ένα μέρος ή μια φορά.
• Θέλω να κοιμηθώ καλά τη νύχτα, ακόμα κι αν σημαίνει να αυξάνω τα χρήματά μου λίγο πιο αργά από όσο θα έπρεπε. Το συναισθηματικό εμπόριο αξίζει τον κόπο.

Για τα δύο πρώτα στοιχεία, μπορείτε να χρησιμοποιήσετε μια οικονομική αριθμομηχανή για να καθορίσετε το ποσό χρημάτων που θα χρειαστεί να ακυρώσετε, καθώς και το επιτόκιο σύνθεσης που θα χρειαστεί να κερδίσετε στα υπάρχοντα στοιχεία σας, για να πετύχετε τους στόχους σας. Μην ανησυχείτε, δεν είναι τόσο δύσκολο όσο ακούγεται. Στην πραγματικότητα, αν διαβάσετε το κομμάτι μου σε δύο από τις φόρμουλες της αξίας του χρόνου, έχετε ήδη κάνει τουλάχιστον μερικούς από αυτούς τους υπολογισμούς χωρίς να το συνειδητοποιήσετε.

Ορίστε τα όρια κατανομής περιουσιακών στοιχείων

Στη συνέχεια, αφού εξετάσετε ποιος είναι ο καλός ρυθμός απόδοσης για κάθε μια από τις διαφορετικές κατηγορίες στοιχείων, πρέπει να ρυθμίσετε την κατανομή του ενεργητικού σας με τρόπο που σας επιτρέπει να εκπληρώνετε τους στόχους σας σε σχέση με το καθορισμένο χρονικό διάστημα. Για παράδειγμα, μπορείτε να πείτε:

• Θα πάντοτε, χωρίς εξαίρεση, να διατηρήσω τουλάχιστον το 10% της προσωπικής μου καθαράς αξίας σε μετρητά και ταμειακά ισοδύναμα, οπότε αν ο κόσμος υποχωρήσει, δεν χρειάζεται να ανησυχώ για την αγορά ειδών παντοπωλείου, φυσικού αερίου ή φαρμάκων. Αυτά τα χρήματα δεν χρειάζεται να κερδίσουν απόδοση. Σίγουρα, η διατήρηση του ρυθμού με τον πληθωρισμό είναι ιδανική, αλλά δεν είναι η πρωταρχική μέριμνα. Είναι ένα απόθεμα. την άγκυρα μου προς την κατεύθυνση της άνεσης.
• Θα συνεχίζω πάντα, χωρίς εξαίρεση, να διατηρήσω τουλάχιστον το 20% έως 40% του χαρτοφυλακίου σε μετοχές υψηλής ποιότητας, blue-chip που πληρώνουν μερίσματα, ακόμη και όταν η χρηματιστηριακή αγορά καταρρεύσει κατά 50% ή περισσότερο. Αυτοί είναι οι γίγαντες του εγχώριου και του διεθνούς εμπορίου που αποτελούν τη ραχοκοκαλιά της παγκόσμιας οικονομίας. Μπορεί να φαίνονται βαρετά και ίσως να μην εμφανίζονται να μεγαλώνουν τόσο γρήγορα όσο κάποια αποθέματα επόμενου μεγάλου μεγέθους, αλλά μπορούν να κάνουν τη δουλειά, ενώ παράλληλα δίνουν την ειρήνη του νου επειδή πρέπει πάντα να αξίζουν περισσότερα δέκα ή είκοσι χρόνια από τώρα ανεξάρτητα της ενδιάμεσης αστάθειας.
• Θα διατηρήσω τουλάχιστον το 20% του χαρτοφυλακίου μου σε ακίνητη περιουσία άμεσης ιδιοκτησίας, η οποία δημιουργεί χρήματα στην πατρίδα μου. Θα είναι μια εφεδρική κατοικία αν χρειαστεί να κινηθώ από το σπίτι μου και downscale, προσφέροντας μια πρόσθετη διάσταση της χρησιμότητας. Το εισόδημα από ενοίκια θα με βοηθήσει να χρηματοδοτήσω τις άλλες επενδύσεις μου και η χαμηλή συσχέτιση με τις αποδόσεις της χρηματιστηριακής αγοράς μου δίνει ένα βαθμό ασφάλειας που διαφορετικά δεν θα είχα απολαύσει.

Θα πρέπει να επεξεργαστείτε τις λεπτομέρειες, αλλά φτάνοντας στο σωστό μίγμα για τον τρόπο ζωής σας μπορεί να σας βοηθήσει να αποφύγετε να βρεθείτε σε κακή κατάσταση.

Καθιέρωση της μηχανικής λειτουργίας του χαρτοφυλακίου

Πρέπει να αποφασίσετε:

• Πόσο συχνά θα αξιολογείτε το χαρτοφυλάκιό σας για να βεβαιωθείτε ότι βρίσκεστε εντός των προκαθορισμένων ορίων σας και να χτυπήσετε τις αναβαθμίδες σας.
• Η επενδυτική φιλοσοφία που θα χρησιμοποιήσετε για να προσθέσετε νέα χαρτοφυλάκια ή χαρτοφυλάκια στο χαρτοφυλάκιό σας (π.χ., όταν μιλήσαμε για τα συντηρητικά μπλε τσιπ buy-and-hold νωρίτερα, θα μπορούσατε να πείτε: "Θα εξετάσω μόνο τα αποθέματα που αύξησαν τα μερίσματά τους τουλάχιστον 15 συνεχόμενα έτη "και να περάσει αρκετές άλλες δοκιμές a la παλιό σχολείο Benjamin Graham βασικές επενδύσεις).
• Πόσο τακτικά θα διορθώνετε την ισορροπία των εκμεταλλεύσεών σας ή αν θα αποκαταστήσετε την ισορροπία καθόλου.
• Η περίοδος μέτρησης που θα χρησιμοποιήσετε για να προσδιορίσετε εάν η στρατηγική σας είναι σε καλό δρόμο. (Σημείωση: Οτιδήποτε λιγότερο από 5 χρόνια δεν είναι έξυπνο.Αυτά τα ακαδημαϊκά στοιχεία είναι σαφή.Αν πρόκειται να συγκρίνετε το χαρτοφυλάκιό σας με ένα δείκτη αναφοράς μηνιαίως, ή ακόμα και ετησίως, πριν από 60 μήνες αυξήσεων ροής, πιθανότατα πρόκειται να κάνει κάτι χαζή.)

Τελικές σκέψεις σχετικά με τη σύνταξη του IPS σας

Σιγουρευτείτε ότι γράφετε, υπογράφετε και χρονολογείτε την δήλωση επενδυτικής πολιτικής σας για να είστε υπεύθυνοι. Εάν λέτε ότι δεν πρόκειται να επιτρέψετε σε ένα μόνο απόθεμα ή ομόλογο να υπερβεί το 5% του χαρτοφυλακίου σας, ακολουθήστε τις οδηγίες σας.

Εάν πρόκειται να διατηρήσετε ένα ορισμένο ποσό σε δημοτικά ομόλογα χωρίς φόρο ως ταμείο έκτακτης ανάγκης, το κάνετε. Σκεφτείτε το σαν το ισοδύναμο χαρτοφυλακίου μιας προνομιακής συμφωνίας, μόνο ανάμεσα σε εσάς και τα χρήματά σας. Είναι πολύ πιο εύκολο να κάνετε τις αποφάσεις ήρεμα εκ των προτέρων, όταν είναι όλο το κρασί και τα τριαντάφυλλα.