Είναι αξίζει τα χρήματα να μισθώσετε έναν οικονομικό σύμβουλο;

Μεταξύ των πιο συνηθισμένων ερωτήσεων οι οικονομικοί σύμβουλοι εδώ είναι: "Γιατί στη γη θα πρέπει να σας προσλαμβάνω όταν μπορώ να διαχειριστώ τα δικά μου χρήματα; Έχω ένα 401k και αν θέλω να κάνω άλλες επενδύσεις υπάρχει ένας τόνος πληροφοριών και συμβουλών που διατίθενται στο διαδίκτυο. "

Κατανοούμε πλήρως την ερώτηση. Οι οικονομικές συμβουλές συνήθως κοστίζουν 0,5% έως 1% του χαρτοφυλακίου σας ανά έτος. Έτσι, ναι, οι άνθρωποι θέλουν να μάθουν αν παίρνουν αυτό που πληρώνουν.

Η Vanguard, μια από τις μεγαλύτερες εταιρείες επενδύσεων παγκοσμίως, έχει εξετάσει αυτό το ζήτημα εδώ και 15 χρόνια. Με βάση τις έρευνες, τις αναλύσεις και τις δοκιμές, η Vanguard κατέληξε στο συμπέρασμα ότι, ναι, υπάρχει μια ποσοτικοποιημένη αύξηση της απόδοσης από τη συνεργασία με έναν οικονομικό σύμβουλο. Η πρωτοπορία αποκαλεί αυτό το πλεονέκτημα το Alpha του Συμβούλου. Όταν ακολουθούνται ορισμένες βέλτιστες πρακτικές, το αποτέλεσμα μπορεί να είναι ένα Alpha στο εύρος 3% ανά έτος.

Μια ξεχωριστή μελέτη της Russell Investments, μιας μεγάλης εταιρείας διαχείρισης χρημάτων, κατέληξε σε παρόμοιο συμπέρασμα. Ο Russell εκτιμά ότι ένας καλός οικονομικός σύμβουλος μπορεί να αυξήσει τις αποδόσεις των επενδυτών κατά 3,75%.

Δεν θέλουν όλοι ή χρειάζονται οικονομικό σύμβουλο. Περίπου το ένα τέταρτο των ιδιωτών επενδυτών είναι πραγματικά "αυτοκατευθυνόμενοι", σύμφωνα με το Vanguard. Αυτοί οι άνθρωποι απολαμβάνουν πραγματικά την επένδυση. Παρακολουθούν με προσοχή τις αγορές και απολαμβάνουν τη δημιουργία και τη διεξαγωγή οικονομικών προβολών. Ίσως το πιο σημαντικό, αυτοί οι επενδυτές έχουν ένα απίστευτο επίπεδο πειθαρχίας που εμποδίζει τα συναισθήματά τους να παρεμβαίνουν με τη μακροπρόθεσμη επενδυτική τους στρατηγική.

Δεδομένου ότι τα τρία τέταρτα από εμάς δεν είναι "αυτοκατευθυνόμενα" όταν πρόκειται για χρήματα, είναι καλό να γνωρίζουμε ότι υπάρχει διαθέσιμη βοήθεια που μπορεί πραγματικά να αποπληρωθεί - υπό τις κατάλληλες συνθήκες.

Η Vanguard αναφέρει ότι υπάρχουν διάφοροι τρόποι με τους οποίους ένας οικονομικός σύμβουλος μπορεί να προσθέσει αξία στις επενδυτικές σας προσπάθειες. Μεταξύ αυτών των πλεονεκτημάτων είναι η καθοδήγηση σχετικά με την ανάπτυξη μιας συνολικής επενδυτικής στρατηγικής, την κατανομή του ενεργητικού, την ελαχιστοποίηση των φόρων, την επανεξισορρόπηση και τον τρόπο δομής / χρονικών αναλήψεων από τους λογαριασμούς συνταξιοδότησης. Κάθε μία από αυτές τις υπηρεσίες μπορεί να αυξήσει σταδιακά τις αποδόσεις ενός πελάτη - μερικές φορές σταθερά, μερικές φορές σποραδικά.

Αλλά ο μοναδικός μεγαλύτερος τρόπος με τον οποίο ένας οικονομικός σύμβουλος μπορεί να προσθέσει αξία έως και 1,5% ετησίως με αυξημένες ετήσιες αποδόσεις - είναι μέσα από κάτι που ονομάζεται προπονητική συμπεριφορά.

Όπως γνωρίζει κάθε καλός παίκτης πόκερ, τα φοβισμένα χρήματα δεν κερδίζουν χρήματα. Οι καλύτεροι χρηματοοικονομικοί σύμβουλοι είναι σε θέση να διατηρούν τους φόβους και τα συναισθήματα των πελατών τους υπό έλεγχο παρέχοντας σταθερές συμβουλές και διαβεβαιώσεις με βάση τα γεγονότα όταν οι αγορές γίνονται τρελλές ή τρελές. Η μελέτη του Russell το εντόπισε επίσης ως το μοναδικό μεγαλύτερο όφελος της συνεργασίας με έναν οικονομικό σύμβουλο.

Δεν μπορώ να τονίσω αρκετά τη σημασία αυτής της λειτουργίας. Μια μελέτη Vanguard με περισσότερους από 58.000 αυτοδιαχειριζόμενους IRA έδειξε ότι οι επενδυτές που πραγματοποίησαν σημαντικές αλλαγές στη στρατηγική τους EVEN ONCE κατά την πενταετία από το 2008 έως το 2012 υπέστησαν επιτυχία κατά 8%.

Μια μελέτη του Morningstar δείχνει ότι οι επενδυτές συχνά λαμβάνουν πολύ χαμηλότερες αποδόσεις από ό, τι τα ίδια τα κεφάλαια στα οποία επενδύουν. Ο λόγος: τρέχουν σε κεφάλαια αφού έχουν κάνει καλά και χάνουν άλλα κεφάλαια αμέσως πριν ξεκινήσουν. Με άλλα λόγια, πωλούν χαμηλά και αγοράζουν υψηλά. Ένας σύμβουλος μπορεί να αποτρέψει τέτοιες αντιπαραγωγικές συμπεριφορές.