Ορισμός του Αμοιβαίου Κεφαλαίου - Επενδύοντας Ανάπτυξη και Αξία

Έχετε ακούσει πιθανώς τα κεφάλαια ανάπτυξης και τα αμοιβαία κεφάλαια αξίας αλλά τι ακριβώς είναι τα αμοιβαία κεφάλαια; Με απλά λόγια, τα αμοιβαία κεφάλαια είναι ένα "μείγμα" μετοχών ανάπτυξης και αποθεμάτων αξίας. Αλλά για να διαπιστώσετε εάν τα funds blend είναι η καλύτερη επενδυτική επιλογή για εσάς, υπάρχουν μερικά ακόμα πράγματα που πρέπει να γνωρίζετε.

Πώς να προσδιορίσετε τα είδη των αμοιβαίων κεφαλαίων

Τα αμοιβαία κεφάλαια αποθεμάτων ταξινομούνται βάσει του επενδυτικού τους στυλ, δηλαδή ανάπτυξης ή αξίας, αλλά ταξινομούνται επίσης με βάση την κεφαλαιοποίησή τους στην αγορά, γνωστή και ως "ανώτατο όριο της αγοράς", δηλαδή το μέγεθος μιας επιχείρησης ή εταιρείας ίσης με την τιμή της μετοχής, των εκκρεμών μετοχών. Τα αμοιβαία κεφάλαια κατηγοριοποιούνται γενικά ως μεγάλα καπάκια, μεσαία καπάκια ή μικρά καπάκια.

Ακολουθεί η περιγραφή ανάπτυξης, αξίας ή μείγματος. Για παράδειγμα, ένα μεγάλο χρηματικό ταμείο θα είναι το ένα που επενδύει κατά κύριο λόγο σε ένα μείγμα αποθεμάτων ανάπτυξης και αξίας που είναι μεγάλα μέσα από την κεφαλαιοποίηση (ή απλώς "αποθέματα μεγάλης κεφαλαιοποίησης").

Συχνά τα μεγαλύτερα ταμεία δείκτη, όπως Δείκτης Vanguard 500 (VFINX) ή Δείκτης Fidelity Spartan 500 (FUSEX), ταξινομούνται ως μεικτά κεφάλαια, διότι, από τη φύση τους, είναι ένα μείγμα αναπτυξιακών αποθεμάτων και αποθεμάτων αξίας.

Η διαφορά μεταξύ κεφαλαίων συγχώνευσης, υβριδικών κεφαλαίων και ισορροπημένων κεφαλαίων

Παρόλο που τα κεφάλαια ανάμειξης διατηρούν ένα μείγμα διαφορετικών μορφών επενδύσεων, δεν είναι τα ίδια με τα ισόποσα κεφάλαια ή τα υβριδικά κεφάλαια.

Τα ισορροπημένα κεφάλαια και τα υβριδικά κεφάλαια είναι τα ίδια δεδομένου ότι αποτελούν κεφάλαια κατανομής περιουσιακών στοιχείων, πράγμα που σημαίνει ότι η κατανομή του ενεργητικού παραμένει σχετικά σταθερή και εξυπηρετεί έναν δηλωμένο σκοπό ή επενδυτικό στυλ. Για παράδειγμα, ένα συντηρητικό ταμείο μπορεί να επενδύσει σε ένα συντηρητικό μίγμα βασικών στοιχείων ενεργητικού, όπως το 40% των μετοχών, το 50% των ομολόγων και το 10% το χρηματιστήριο.

Ωστόσο, τα αμοιβαία κεφάλαια επενδύουν συνήθως σε μία μόνο κατηγορία περιουσιακών στοιχείων, η οποία είναι μετοχές (επίσης αποκαλούμενες "μετοχές"). Και πάλι, τα αποθέματα σε κεφάλαια ανάμειξης θα περιλαμβάνουν τόσο τα μεγέθη όσο και την αξία.

Ενώ τα ισόποσα κεφάλαια μπορούν να περιέχουν αποθέματα ανάπτυξης και αξίας, θα κατέχουν επίσης τουλάχιστον ορισμένα ομόλογα ή / και μετρητά.

Θα πρέπει να επενδύσετε σε Blend Funds;

Τα κεφάλαια ανάμειξης μπορεί να μην είναι η καλύτερη επιλογή για όλους, αλλά είναι συχνά ιδανικά για μακροπρόθεσμους επενδυτές λόγω της εγγενούς διαφοροποίησης τους.

Οι επενδυτές που θα πρέπει να αποφεύγουν να επενδύουν σε κεφάλαια μείγματος είναι εκείνοι που είναι συντηρητικοί (προτιμούν χαμηλότερο σχετικό κίνδυνο αγοράς) ή εκείνοι που θα επενδύουν για σύντομα χρονικά διαστήματα, όπως λιγότερο από τρία χρόνια. Ο συλλογισμός εδώ είναι ότι τα κεφάλαια ανάμειξης είναι συνήθως 100% αποθέματα. Και ως ανεξάρτητη επιλογή επενδύσεων, τα αμοιβαία κεφάλαια δεν είναι καλή ιδέα για επενδυτές με χαμηλή ανοχή για κινδύνους ή βραχυπρόθεσμους επενδυτικούς χρόνους.

Ωστόσο, τα αμοιβαία κεφάλαια, ειδικά τα κεφάλαια δεικτών, μπορούν να είναι καλές επενδυτικές επιλογές για αρχάριους με μακροπρόθεσμους στόχους και υψηλή σχετική ανοχή για τον κίνδυνο. Τα κεφάλαια Blend αποτελούν επίσης μια καλή επιλογή να χρησιμοποιηθούν ως βασικό κεφάλαιο από το οποίο να δημιουργηθεί ένα διαφορετικό χαρτοφυλάκιο αμοιβαίων κεφαλαίων, το οποίο μπορεί να περιλαμβάνει και άλλους τύπους αμοιβαίων κεφαλαίων.

Αποποίηση ευθυνών: Οι πληροφορίες σε αυτόν τον ιστότοπο παρέχονται μόνο για λόγους συζήτησης και δεν πρέπει να ερμηνεύονται ως φορολογικές συμβουλές ή επενδυτικές συμβουλές. Σε καμία περίπτωση οι πληροφορίες αυτές δεν αποτελούν σύσταση για αγορά ή πώληση τίτλων.