Πώς να γνωρίζετε τον καλύτερο τρόπο να επενδύσετε για τον εαυτό σας

Η επιλογή των επενδυτικών στυλ είναι σαν να ταιριάζουν οι τύποι προσωπικότητας στις σχέσεις. Για να μεγιστοποιήσετε τις αποδόσεις και να ελαχιστοποιήσετε τον κίνδυνο, θα πρέπει να βρείτε τους καλύτερους τρόπους και στρατηγικές επενδύσεων.

Σας αρέσει να αναλύετε και να διερευνώνετε δεδομένα ή προτιμάτε την προσέγγιση "set-it-and-forget-it"; Σας αρέσει να συμμετέχετε σε διαδικασίες ή προτιμάτε να φυτέψετε σπόρους και να παρακολουθήσετε τα πράγματα να μεγαλώνουν από απόσταση; Χρειάζεται τύχη ή δεξιότητα (ή και τα δύο) για να ξεπεράσει τους κύριους δείκτες της αγοράς; Βρίσκεστε ενθουσιασμένοι για τα κέρδη αλλά ανησυχούν για τις απώλειες; Είστε ένας φίλος σας ή μπορείτε να αισθάνεστε καλύτερα χρησιμοποιώντας έναν σύμβουλο;

Αυτές είναι σημαντικές ερωτήσεις για να αναρωτηθείτε πριν από τη δέσμευση σε ένα επενδυτικό στυλ ή πριν δοκιμάσετε ένα για το μέγεθος, να το πω έτσι. Ακολουθεί μια βασική επισκόπηση και λίστα ελέγχου των επενδυτικών στυλ, τακτικών και στρατηγικών για να κάνετε την εργασία σας ή να κάνετε μια κριτική πριν, κατά τη διάρκεια και μετά την επένδυσή σας.

Κάνετε τον εαυτό σας ή μισθώσετε έναν σύμβουλο;

Είτε το κάνετε μόνοι σας είτε επιλέγετε έναν εμπειρογνώμονα για οικονομικές συμβουλές, επιλέγετε έναν σύμβουλο. Ξεκινήστε τη διαδικασία λήψης αποφάσεων για την πρόσληψη συμβούλου ζητώντας μερικές αντανακλαστικές ερωτήσεις: Εάν ένας φίλος χρειαζόταν έναν σύμβουλο, θα σας συνιστούσα; Θέλετε να σας προσλάβετε ως σύμβουλο ή πρέπει να προσλάβετε κάποιον άλλο; Ποια είναι η αξία του χρόνου σας σε σχέση με το χρηματικό κόστος χρήσης ενός συμβούλου; Απολαμβάνετε τη διαδικασία της επενδυτικής έρευνας και του οικονομικού προγραμματισμού ή φοβάστε να το κάνετε μέχρι να παραμελήσετε τα οικονομικά σας;

Παθητικά (Αμοιβαία Κεφάλαια Δείκτη) έναντι ενεργών επενδύσεων

Εάν είστε επενδυτής επενδυτικών κεφαλαίων, είστε άνθρωπος που δεν πιστεύει ότι το πρόσθετο χρόνο, ενέργεια και εμπορικό κόστος που απαιτούνται για το χαρτοφυλάκιο που διαχειρίζεται ενεργά αξίζει την προσπάθεια για την πιθανότητα απόδοσης της αγοράς. Μπορεί ακόμη και να πιστέψετε ότι η ιδέα του "χτυπώντας την αγορά" είναι μια ανόητη και πιθανότατα θα επιτύχετε υψηλότερες αποδόσεις με μια στρατηγική buy-and-hold. Αντίθετα, το πρόσωπο που υιοθετεί μια ενεργή προσέγγιση πιστεύει ότι μπορεί να κάνει τακτικές και έγκαιρες κινήσεις για να επιτύχει ανώτερες αποδόσεις.

Αποθέματα έναντι αμοιβαίων κεφαλαίων: Ποια είναι η καλύτερη;

Ένας επενδυτής μπορεί να αγοράσει μετοχές μεμονωμένων εταιρειών ή να αγοράσει μετοχές μέσω της αγοράς μετοχικών αμοιβαίων κεφαλαίων. Αλλά ποια είναι η καλύτερη; Εδώ είναι μόνο μερικοί λόγοι για τους οποίους τα αμοιβαία κεφάλαια είναι τα καλύτερα για τον μέσο επενδυτή:

Μελέτες έχουν διαπιστώσει ότι τα αποθέματα τα άτομα αγοράζουν κάτω από την απόδοση μετά την αγορά τους και να ξεπεράσουν τα κέρδη μετά την πώληση τους. Αυτό οφείλεται κατά κύριο λόγο στο γεγονός ότι πάνω από το 75% όλων των εμπόρων είναι θεσμικά, πράγμα που σημαίνει ότι τα άτομα αντιμετωπίζουν έναν ισχυρό ανταγωνισμό.

Περίπου τα δύο τρίτα των διαχειριστών αμοιβαίων κεφαλαίων που διαχειρίζονται ενεργά αποτυγχάνουν να ξεπεράσουν τους μεγάλους χρηματιστηριακούς δείκτες, όπως το S & P 500, σε μεγάλες χρονικές περιόδους, όπως 10 ή 15 χρόνια. Εάν οι επαγγελματίες δεν μπορούν να το κάνουν, τι κάνει ένα άτομο να πιστεύει ότι μπορούν να είναι οι δείκτες; Θα μπορούσατε να νικήσετε τους επαγγελματίες, αλλά θα πρέπει να κάνετε την εργασία σας.

Αμοιβαία κεφάλαια ή ETF;

Δεν μπορεί να είναι ούτε ερώτηση ούτε ερώτηση, αλλά μάλλον στυλ ή ουσία. Τόσο τα αμοιβαία κεφάλαια όσο και τα ΕΜΤ επιτυγχάνουν το στόχο της πολυμορφίας μέσω μεγάλου αριθμού εκμεταλλεύσεων ή συγκεκριμένου βιομηχανικού τομέα ή γεωγραφικής περιοχής εντός μιας ασφάλειας. Εντούτοις, τα ETF εμπορεύονται όπως τα αποθέματα (μπορούν να αγοραστούν ή να πωληθούν εντός της ημέρας και όχι από την ΚΑΕ στο τέλος της ημέρας διαπραγμάτευσης), αλλά επίσης επιβαρύνονται με εμπορικό κόστος. Μερικοί επενδυτές χρησιμοποιούν ένα συνδυασμό αμοιβαίων κεφαλαίων και ETFs, ειδικά με στυλ τακτικής κατανομής περιουσιακών στοιχείων.

Γιατί να επενδύσετε σε Δείκτες;

Υπάρχουν πολλοί λόγοι για τους οποίους μπορείτε να εξετάσετε τη χρήση χρηματικών δεικτών, αλλά μερικοί από αυτούς τους λόγους μπορεί να περιλαμβάνουν παθητική διαχείριση, χαμηλό κόστος, φορολογική αποδοτικότητα, χαμηλά ποσοστά κύκλου εργασιών, απλότητα και ο κατάλογος συνεχίζεται.

Τι είναι η επένδυση αξίας;

Με απλά λόγια, ο επενδυτής αξίας ψάχνει για μετοχές που πωλούν με "έκπτωση". θέλουν να βρουν μια συμφωνία. Ένα αποτελεσματικό μέσο απόκτησης της έκθεσης σε αποθέματα αξίας είναι η αγορά αμοιβαίου κεφαλαίου με αντικειμενικό στόχο. Αντί να ξοδέψει το χρόνο να ψάξει για αποθέματα αξίας και να αναλύσει τις οικονομικές καταστάσεις της εταιρείας, ένας επενδυτής αμοιβαίου κεφαλαίου μπορεί να αγοράσει αμοιβαία κεφάλαια δείκτη. Χρηματιστηριακά Αμοιβαία Κεφάλαια (ETF) ή ενεργητικά διαχειριζόμενα ταμεία που κατέχουν μετοχές αξίας.

Τι είναι η επένδυση ανάπτυξης;

Όπως υποδηλώνει το όνομα, τα αποθέματα ανάπτυξης εμφανίζουν συνήθως την καλύτερη απόδοση στα ώριμα στάδια ενός κύκλου της αγοράς όταν η οικονομία αναπτύσσεται με υγιή ρυθμό. Η στρατηγική ανάπτυξης αντικατοπτρίζει τι κάνουν οι εταιρείες, οι καταναλωτές και οι επενδυτές ταυτόχρονα σε υγιείς οικονομίες - κερδίζοντας όλο και περισσότερες προσδοκίες για μελλοντική ανάπτυξη και δαπανώντας περισσότερα χρήματα για να το κάνουν. Και πάλι, οι εταιρείες τεχνολογίας είναι καλά παραδείγματα εδώ. Χαρακτηρίζονται συνήθως υψηλά, αλλά μπορούν να συνεχίσουν να αναπτύσσονται πέρα ​​από αυτές τις εκτιμήσεις όταν το περιβάλλον είναι σωστό.

Τι είναι η ανάπτυξη και το εισόδημα;

Ο στόχος ανάπτυξης και εισοδήματος είναι ένας συνδυασμός δύο μερών - ένα μέρος ανάπτυξης και ένα μέρος εισοδήματος. Τα αμοιβαία κεφάλαια για τα αναπτυξιακά αποθέματα, για παράδειγμα, κατέχουν μετοχές εταιρειών που αναμένεται να αναπτυχθούν με ρυθμό ταχύτερο σε σχέση με τη συνολική χρηματιστηριακή αγορά. Τα κεφάλαια εισοδήματος επιδιώκουν να παρέχουν στον επενδυτή πηγή εισοδήματος μέσω μερισμάτων. Τα αμοιβαία κεφάλαια αποθεμάτων είναι παρόμοια και συχνά ανταλλάξιμα με τα Αμοιβαία Κεφάλαια Αξίας, τα οποία επενδύουν κατά κύριο λόγο σε αποθέματα που ο επενδυτής θεωρεί ότι πωλούν σε τιμή χαμηλή σε σχέση με τα κέρδη ή άλλα μέτρα θεμελιώδους αξίας.

Αξία έναντι δείκτη ανάπτυξης έναντι δείκτη

Η συζήτηση σχετικά με την αξία έναντι της ανάπτυξης είναι τόσο μεγάλη όσο η ίδια η επένδυση. Ποια είναι η καλύτερη, η αξία ή η ανάπτυξη; Πότε είναι η καλύτερη στιγμή για να επενδύσετε σε αμοιβαία κεφάλαια αξίας μετοχών; Πότε είναι η καλύτερη στιγμή για να επενδύσετε σε αναπτυξιακά αμοιβαία κεφάλαια; Υπάρχει έξυπνος τρόπος για να εξισορροπηθεί η αξία και η ανάπτυξη σε ένα αμοιβαίο κεφάλαιο; Τι συμβαίνει με τη συζήτηση όταν εισάγουμε κεφάλαια δεικτών στη σύγκριση;

Τι αγοράζει και κρατάτε;

Αγοράστε και κρατήστε τους επενδυτές πιστεύετε ότι "ο χρόνος στην αγορά" είναι ένα πιο συνετό επενδυτικό στυλ από το "χρονοδιάγραμμα της αγοράς". Η στρατηγική εφαρμόζεται με την αγορά επενδυτικών τίτλων και την κατοχή τους για μεγάλα χρονικά διαστήματα, επειδή ο επενδυτής πιστεύει ότι οι μακροπρόθεσμες αποδόσεις μπορούν να είναι εύλογες, παρά το χαρακτηριστικό μεταβλητότητας των βραχυπρόθεσμων περιόδων. Η στρατηγική αυτή είναι σε αντίθεση με τον απόλυτο χρονισμό της αγοράς, ο οποίος συνήθως έχει έναν επενδυτή που αγοράζει και πωλεί σε μικρότερες χρονικές περιόδους με σκοπό την αγορά σε χαμηλές τιμές και την πώληση σε υψηλές τιμές.

Ο επενδυτής που αγοράζει και κατέχει θα υποστηρίξει ότι η κατοχή για μεγαλύτερες περιόδους απαιτεί λιγότερο συχνή διαπραγμάτευση σε σχέση με άλλες στρατηγικές. Συνεπώς, το κόστος συναλλαγών ελαχιστοποιείται, γεγονός που θα αυξήσει τη συνολική καθαρή απόδοση του επενδυτικού χαρτοφυλακίου.

Ποια είναι η θεμελιώδης ανάλυση;

Η θεμελιώδης ανάλυση είναι μια μορφή ενεργητικής επενδυτικής στρατηγικής η οποία περιλαμβάνει την ανάλυση των οικονομικών καταστάσεων με σκοπό την επιλογή αποθεμάτων ποιότητας. Τα στοιχεία από τις οικονομικές καταστάσεις χρησιμοποιούνται για να συγκριθούν με προηγούμενα και τρέχοντα δεδομένα της συγκεκριμένης επιχείρησης ή με άλλες επιχειρήσεις του κλάδου. Με την ανάλυση των στοιχείων, ο επενδυτής μπορεί να φτάσει σε μια εύλογη αποτίμηση (τιμή) του αποθέματος της συγκεκριμένης εταιρείας και να καθορίσει εάν το απόθεμα είναι καλή αγορά ή όχι.

Τι είναι η Τεχνική Ανάλυση;

Οι επενδυτές που χρησιμοποιούν τεχνικές αναλύσεις (τεχνικοί έμποροι) συχνά χρησιμοποιούν γραφήματα για να αναγνωρίσουν τα πρόσφατα πρότυπα τιμών και τις τρέχουσες τάσεις της αγοράς, με σκοπό την πρόβλεψη μελλοντικών προτύπων και τάσεων. Με άλλα λόγια, υπάρχουν συγκεκριμένα πρότυπα και τάσεις που μπορούν να παράσχουν στον τεχνικό έμπορο ορισμένα σήματα ή σήματα, που ονομάζονται δείκτες, σχετικά με τις μελλοντικές κινήσεις της αγοράς. Για παράδειγμα, σε ορισμένα σχέδια δίνονται περιγραφικά ονόματα, όπως "κεφάλι και ώμοι" ή "κύπελλο και λαβή". Όταν αρχίσουν να διαμορφώνονται αυτά τα σημεία και αναγνωρίζονται, ο τεχνικός έμπορος μπορεί να λαμβάνει επενδυτικές αποφάσεις με βάση το αναμενόμενο αποτέλεσμα του μοντέλου ή της τάσης.

Τι είναι η τακτική κατανομή περιουσιακών στοιχείων;

Η τακτική κατανομή του ενεργητικού είναι ένας συνδυασμός πολλών από τα προηγούμενα στυλ που αναφέρονται εδώ. Πρόκειται για ένα επενδυτικό στυλ όπου οι τρεις βασικές κατηγορίες περιουσιακών στοιχείων (μετοχές, ομόλογα και μετρητά) είναι ενεργά ισορροπημένες και προσαρμοσμένες από τον επενδυτή με στόχο τη μεγιστοποίηση των αποδόσεων του χαρτοφυλακίου και την ελαχιστοποίηση του κινδύνου σε σύγκριση με ένα σημείο αναφοράς, όπως ένα δείκτη. Αυτό το επενδυτικό στυλ διαφέρει από εκείνο της τεχνικής ανάλυσης και της θεμελιώδους ανάλυσης, καθώς επικεντρώνεται κυρίως στην κατανομή των στοιχείων ενεργητικού και δευτερευόντως στην επιλογή των επενδύσεων.

Αυτή η μεγάλη εικόνα της εικόνας είναι για έναν καλό λόγο, τουλάχιστον από την άποψη του επενδυτή που επιλέγει την τακτική κατανομή περιουσιακών στοιχείων και κάτι που ονομάζεται Σύγχρονη Θεωρία Χαρτοφυλακίου, το οποίο ουσιαστικά αναφέρει ότι η κατανομή ενεργητικού έχει μεγαλύτερο αντίκτυπο στις αποδόσεις χαρτοφυλακίου και στον κίνδυνο αγοράς, .

Αποποίηση ευθυνών: Οι πληροφορίες σε αυτόν τον ιστότοπο παρέχονται μόνο για λόγους συζήτησης και δεν πρέπει να ερμηνεύονται ως επενδυτικές συμβουλές. Σε καμία περίπτωση οι πληροφορίες αυτές δεν αποτελούν σύσταση για αγορά ή πώληση τίτλων.