Οι επενδυτικές αμοιβές να ρωτήσετε πριν επενδύσετε

Πριν επενδύσετε, αφιερώστε χρόνο για να κατανοήσετε όλες τις επενδυτικές χρεώσεις που σχετίζονται με την επένδυσή σας.

Οποιοσδήποτε επενδυτικός σύμβουλος που αξίζει να συνεργαστεί θα πρέπει να είναι πρόθυμος να εξηγήσει, στα απλά αγγλικά, όλους τους τύπους επενδυτικών τελών που θα πληρώσετε. Εάν δεν εργάζεστε με έναν σύμβουλο, θα πληρώνετε ακόμη τέλη. Θα πρέπει να περάσετε από το ενημερωτικό δελτίο και τις ιστοσελίδες χρηματοπιστωτικών ιδρυμάτων και τα έγγραφα για να δείτε τι αυτές οι αμοιβές είναι.

Όταν ρωτάτε για τα επενδυτικά τέλη, εάν κάποιος λέει, "Η εταιρεία μου με πληρώνει", πάρτε περισσότερες λεπτομέρειες. Έχετε το δικαίωμα να γνωρίζετε τι πληρώνετε και πώς κάποιος αποζημιώνεται για να σας συστήσει μια επένδυση.

Ακολουθούν οι έξι τύποι επενδυτικών τελών που πρέπει να ρωτήσετε.

1. Λόγος εξόδων ή εσωτερικά έξοδα

Κοστίζει χρήματα για να δημιουργηθεί ένα αμοιβαίο κεφάλαιο. Για να πληρώσουν αυτά τα έξοδα, τα αμοιβαία κεφάλαια χρεώνουν λειτουργικά έξοδα. Το συνολικό κόστος του ταμείου εκφράζεται ως λόγος εξόδων.

• Ένα αμοιβαίο κεφάλαιο με αναλογία εξόδων ύψους 0,90% σημαίνει ότι για κάθε 1.000 δολάρια που επενδύονται, περίπου 9 δολάρια ετησίως θα πηγαίνουν προς τα λειτουργικά έξοδα.
• Ένα αμοιβαίο κεφάλαιο με αναλογία δαπανών 1,60% σημαίνει ότι για κάθε 1.000 δολάρια που επενδύονται, περίπου 16 δολάρια το χρόνο θα πηγαίνουν προς τα λειτουργικά έξοδα.

Ο λόγος εξόδων δεν αφαιρείται από το λογαριασμό σας, αλλά η απόδοση της επένδυσης που λαμβάνετε είναι ήδη καθαρή από τα τέλη.

Παράδειγμα:Σκεφτείτε ένα αμοιβαίο ταμείο όπως μια μεγάλη παρτίδα ζύμης μπισκότων. τα λειτουργικά έξοδα αφαιρούνται από τη ζύμη κάθε χρόνο. Η υπόλοιπη ζύμη χωρίζεται σε μπισκότα ή μερίδια. Η αξία κάθε μετοχής είναι ελαφρώς μικρότερη επειδή τα τέλη έχουν ήδη εξαχθεί.

Δεν μπορείτε να συγκρίνετε τα έξοδα σε όλους τους τύπους κεφαλαίων εξίσου. Ορισμένα είδη κεφαλαίων, όπως τα διεθνή ταμεία ή τα μικρά κεφαλαιοποιητικά ταμεία, θα έχουν υψηλότερες δαπάνες από ένα ταμείο μεγάλων κεφαλαίων ή ένα ταμείο ομολόγων. Είναι καλύτερο να εξετάσετε τα έξοδα από πλευράς ολόκληρου του χαρτοφυλακίου αμοιβαίων κεφαλαίων. Μπορείτε να δημιουργήσετε ένα μεγάλο χαρτοφυλάκιο κεφαλαίων δείκτη και να πληρώσετε όχι περισσότερο από 0,50% ετησίως στα λειτουργικά έξοδα αμοιβαίων κεφαλαίων.

2. Τέλη Διαχείρισης Επενδύσεων ή Συμβουλευτικά Τέλη Επενδύσεων

Τα έξοδα διαχείρισης επενδύσεων χρεώνονται ως ποσοστό του συνολικού ενεργητικού που διαχειρίζεται. Αυτοί οι τύποι τελών μπορούν συχνά να πληρώνονται τουλάχιστον εν μέρει με προ φόρων ή εκπεστέα δολάρια.

Παράδειγμα:Ένας σύμβουλος επενδύσεων που χρεώνει το 1% σημαίνει ότι για κάθε 100.000 δολάρια που επενδύσατε, θα πληρώσετε 1.000 δολάρια ετησίως σε συμβουλευτικές αμοιβές. Το τέλος αυτό χρεώνεται συνήθως από το λογαριασμό σας κάθε τρίμηνο. σε αυτό το παράδειγμα, θα ήταν 250 δολάρια ανά τρίμηνο.

Πολλοί σύμβουλοι ή χρηματιστηριακές εταιρείες χρεώνουν τέλη πολύ υψηλότερα από το 1% ετησίως. Σε ορισμένες περιπτώσεις, χρησιμοποιούν επίσης αμοιβαία κεφάλαια υψηλών αμοιβών, οπότε θα μπορούσατε να πληρώνετε συνολικά τέλη 2% ή περισσότερο. Είναι τυπικό για τους μικρότερους λογαριασμούς να πληρώνουν υψηλότερα τέλη (έως και 1,75%), αλλά αν έχετε μεγαλύτερο μέγεθος χαρτοφυλακίου ($ 1,000,000 ή περισσότερα) και πληρώνετε συμβουλευτικές αμοιβές άνω του 1% τότε καλύτερα να λαμβάνετε πρόσθετες υπηρεσίες που περιλαμβάνονται επιπλέον στη διαχείριση επενδύσεων. Οι πρόσθετες υπηρεσίες ενδέχεται να περιλαμβάνουν ολοκληρωμένο οικονομικό σχεδιασμό, φορολογικό σχεδιασμό, σχεδιασμό ακινήτων, βοήθεια για τον προϋπολογισμό κλπ.

3. Τέλη συναλλαγής

Πολλοί χρηματιστηριακοί λογαριασμοί χρεώνουν ένα τέλος συναλλαγής κάθε φορά που τοποθετείται μια εντολή αγοράς ή πώλησης ενός αμοιβαίου κεφαλαίου ή μετοχών. Αυτά τα τέλη μπορούν να κυμανθούν από 9,95 δολάρια ανά εμπόριο σε πάνω από 50 δολάρια ανά εμπόριο. Αν επενδύετε μικρά χρηματικά ποσά, αυτά τα τέλη προστίθενται γρήγορα.

Παράδειγμα:Ένα τέλος συναλλαγής $ 50 για μια επένδυση $ 5.000 είναι 1%. Μια συναλλαγή $ 50 στις $ 50.000 είναι μόνο 0,10%, η οποία είναι ελάχιστη.

4. Εμπρόσθιο φορτίο

Εκτός από τα τρέχοντα λειτουργικά έξοδα και το αμοιβαίο κεφάλαιο "Α μερίδιο" χρεώνει ένα front-end φορτίο ή προμήθεια.

Παράδειγμα:Αν αγοράζατε ένα αμοιβαίο κεφάλαιο που έχει ένα εμπρόσθιο φορτίο 5%, λειτουργεί έτσι: Αγοράζετε μετοχές στις 10,00 δολάρια ανά μετοχή, αλλά την επόμενη μέρα οι μετοχές σας αξίζουν μόνο 9,50 δολάρια, γιατί χρεώθηκε 0,50 σεντ ανά μετοχή ως εμπρόσθιο φορτίο.

5. Φόρτιση πίσω ή τέλος παράδοσης

Εκτός από τα τρέχοντα λειτουργικά έξοδα, τα αμοιβαία κεφάλαια "μετοχής Β" χρεώνουν ένα φορτίο back-end ή ένα τέλος εξαγοράς. Ένα φορτίο back-end χρεώνεται τη στιγμή που πουλάτε το ταμείο σας. Το ποσό αυτό μειώνεται συνήθως για κάθε διαδοχικό έτος που κατέχετε το ταμείο.

Παράδειγμα: Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο μπορεί να σας χρεώσει με 5% back-end φορτίο εάν το πουλήσετε το έτος ένα, ένα τέλος 4% εάν πωληθεί το δεύτερο έτος, ένα τέλος 3% αν πωληθεί το τρίτο έτος κ.ο.κ.

Οι μεταβλητές προσόδους και οι προσόδους των δεικτών συχνά έχουν μεγάλες χρεώσεις παράδοσης. Αυτό οφείλεται στο γεγονός ότι τα προϊόντα αυτά συχνά πληρώνουν μεγάλες προμήθειες μπροστά στους ανθρώπους που τις πωλούν. Εάν εξαργυρώσετε το προϊόν νωρίς, η ασφαλιστική εταιρεία πρέπει να έχει έναν τρόπο να πάρει πίσω τις προμήθειες που έχουν ήδη καταβάλει. Αν είστε ιδιοκτήτης του προϊόντος για αρκετό καιρό, η ασφαλιστική εταιρεία ανακτά το κόστος μάρκετίνγκ της με την πάροδο του χρόνου. Έτσι το τέλος παράδοσης μειώνεται με την πάροδο του χρόνου.

6. Αμοιβή Ετήσιου Λογαριασμού ή Αμοιβή Θεματοφύλακα

Οι χρηματιστηριακοί λογαριασμοί και οι λογαριασμοί αμοιβαίων κεφαλαίων μπορούν να χρεώνουν ετήσιο τέλος λογαριασμού, το οποίο μπορεί να κυμαίνεται από $ 25 έως $ 90 ανά έτος. Στην περίπτωση λογαριασμών αφυπηρέτησης όπως οι IRA, υπάρχει συνήθως ετήσιο τέλος θεματοφυλακής, το οποίο καλύπτει την αναφορά IRS που απαιτείται για αυτούς τους τύπους λογαριασμών. Αυτό το τέλος συνήθως κυμαίνεται από $ 10 - $ 50 το χρόνο. Πολλές επιχειρήσεις θα χρεώνουν επίσης ένα τέλος κλεισίματος λογαριασμού αν τερματίσετε το λογαριασμό. Τα τέλη κλεισίματος μπορεί να κυμαίνονται από $ 25 - $ 150 ανά λογαριασμό. Τις περισσότερες φορές, αν εργάζεστε με έναν οικονομικό σύμβουλο που χρεώνει ένα ποσοστό ενεργητικού, αυτά τα ετήσια τέλη λογαριασμού παραγράφονται.