Σχέδιο Ponzi: Ιστορία, Παραδείγματα, εναντίον Σχεδίου Πυραμίδων

Τα προγράμματα Ponzi είναι δόλιες επενδύσεις. Υποσχόμαστε πάντοτε ότι οι αποδόσεις υπερβαίνουν το μέσο όρο και καταρχήν αποδίδουν τις αποδόσεις αυτές. Αυτό οφείλεται στο γεγονός ότι χρησιμοποιούν την κύρια επένδυση από νέους επενδυτές για να πληρώσουν αποδόσεις στους παλιούς επενδυτές. Τα προγράμματα Ponzi δεν κάνουν ποτέ νόμιμες επενδύσεις. Αντ 'αυτού, χρησιμοποιούν όλους τους πόρους τους για να αποκτήσουν νέους επενδυτές. Τελικά, τα συστήματα αυτά υποχωρούν. Δεν μπορούν να συνεχίσουν να προσλαμβάνουν αρκετά νέα άτομα για να συνεχίσουν να πληρώνουν επιστροφές στους παλιούς επενδυτές.

Charles Ponzi

Ο Charles Ponzi δέχτηκε χιλιάδες επενδυτές στη δεκαετία του 1920. Υποσχέθηκε 50% απόδοση σε 90 ημέρες για τα κέρδη από τα διεθνή κουπόνια απάντησης. Αυτά τα κουπόνια είχαν ελαφρώς μικρότερη αξία σε ξένες χώρες. Θα μπορούσαν να εξαργυρωθούν για πραγματικά γραμματόσημα υψηλότερης αξίας στην πατρίδα. Τα κέρδη φαινόταν εύλογο για τους αφελείς επενδυτές, αλλά θα απαιτούσε εκατομμύρια κουπόνια να αποκομίσουν κέρδη. Αντίθετα, ο Ponzi χρησιμοποίησε τα κεφάλαια που απέκτησε για να εξοφλήσει μερικούς πρώιμους επενδυτές σε 45 ημέρες. Αυτό έκανε την πρόταση του αληθινή.

Σε λίγους μήνες συγκέντρωσε 20 εκατομμύρια δολάρια. Κάποτε έλαβε 1 εκατομμύριο δολάρια σε διάστημα τριών ωρών.

Το σχέδιο Ponzi κατέρρευσε όταν δεν μπόρεσε να αποπληρώσει τους μεταγενέστερους επενδυτές. Μέχρι τότε, είχε χάσει από $ 7 έως $ 15 εκατομμύρια και κατέστρεψε έξι τράπεζες. Η κυβέρνηση τον απαίτησε με απάτη μέσω ταχυδρομείου σύμφωνα με τον κρατικό και ομοσπονδιακό νόμο. Έλαβε ποινή φυλάκισης πέντε έως εννέα ετών. Πήρε εγγύηση και προχώρησε στην έναρξη του συνεταιρισμού Charpon Land στη Φλόριντα, όπου πώλησε ακίνητη περιουσία που ήταν υποβρύχια. Οι αρχές του Τέξας τον απήγαγαν και τον επέστρεψαν στη Βοστώνη. Απελευθερώθηκε το 1934.

Παραδείγματα

Ο Bernie Madoff χειρίστηκε το πιό μακροχρόνιο πρόγραμμα Ponzi. Για 20 χρόνια, οι επενδυτές χύθηκαν 17,5 δισεκατομμύρια δολάρια στην "επιχείρηση επενδύσεων" του. Πληρώνει πάνω από το μέσο όρο των αποδόσεων χρησιμοποιώντας κεφάλαια από νέους επενδυτές. Η οικονομική κρίση του 2008 έφερε την απάτη του στο φως όταν οι επενδυτές προσπάθησαν να αποσύρουν 7 δισεκατομμύρια δολάρια. Με καθαρή αξία μόλις 300 εκατομμυρίων δολαρίων, ο Madoff δεν μπόρεσε να τους επιστρέψει. Υποσχέθηκε ένοχος και σήμερα εκτίει ποινή φυλάκισης 150 ετών. Ο γιος του, Mark Madoff, αυτοκτόνησε μόλις δύο χρόνια μετά τη σύλληψη του πατέρα του.

Έχει κρεμαστεί στο σπίτι του στη Νέα Υόρκη. Ο 2χρονος γιος του κοιμόταν στο επόμενο δωμάτιο. Ο Andrew Madoff πέθανε από καρκίνο τον Σεπτέμβριο του 2014.

Πριν τη σύλληψή του, ο Madoff απολαμβάνει μια αστρική φήμη με την ίδρυση του NASDAQ ως ένα από τα επιτεύγματά του. Οι κατηγορίες για την απάτη δεν επεκτάθηκαν στα άλλα μέλη της οικογένειας Madoff. Η σύζυγός του και δύο γιοι δούλευαν για σχετικές επιχειρήσεις σε ξεχωριστά κτίρια. Τα δικαστήρια επέτρεψαν στη Ruth Madoff να κρατήσει 2,5 εκατομμύρια δολάρια. Τώρα ζει σε ένα διαμέρισμα 989 τετραγωνικών ποδιών στο Κοννέκτικατ.

Οι κινεζικές αρχές ανακοίνωσαν το πιο πρόσφατο παράδειγμα ενός προγράμματος Ponzi τον Φεβρουάριο του 2016, όπου ένα εκατομμύριο επενδυτές έχασαν 7,6 δισ. Δολάρια στην Ezubao. Αυτή η σε απευθείας σύνδεση εταιρεία δανεισμού υποσχέθηκε 15 τοις εκατό επιστροφές, η οποία δεν συνέβη ποτέ. Αντ 'αυτού, οι 21 ιδιοκτήτες ξόδεψαν χρήματα από επενδυτές για να διευθύνουν την εταιρεία τους και να αγοράσουν πολυτελή αυτοκίνητα και σπίτια. Το Ezubao λειτούργησε από τον Ιούλιο του 2014 έως τον Δεκέμβριο του 2015.

Είναι το σύστημα κοινωνικής ασφάλισης ένα σχέδιο Ponzi;

Η κοινωνική ασφάλιση μοιάζει με ένα σχέδιο Ponzi. Οι εργαζόμενοι πληρώνουν στο Ταμείο Κοινωνικής Ασφάλισης. Παρά το όνομα, δεν υπάρχει εμπιστοσύνη που να τους κρατά τα χρήματα αυτά. Αντ 'αυτού, τα κεφάλαια καταβάλλουν παροχές σε υφιστάμενους συνταξιούχους. Μόλις οι πληρωτές είναι έτοιμοι να συνταξιοδοτηθούν, νέα κεφάλαια θα προέρχονται από νέους εργαζόμενους.

Οι άνθρωποι αποκαλούν σύστημα κοινωνικής ασφάλισης ένα σύστημα Ponzi επειδή οι άνθρωποι που πήραν νωρίς λαμβάνουν περισσότερα από όσα πληρώθηκαν. Οι baby boomers κατέβαλαν περισσότερους φόρους μισθοδοσίας από τις εισφορές που έλαβαν οι γονείς τους. Αυτό δεν συμβαίνει για τους συνταξιούχους boomers. Δεν θα υπάρχουν αρκετοί εργαζόμενοι στο μέλλον για να πληρώσουν οφέλη για αυτούς όταν συνταξιοδοτηθούν. Μέχρι το 2030, η κοινωνική ασφάλιση θα πρέπει να αντλήσει από το γενικό ταμείο την καταβολή των παροχών. Αυτό θα δημιουργήσει έλλειμμα προϋπολογισμού ή ανάγκη για νέους φόρους.

Αυτό σημαίνει ότι η κυβέρνηση θα αναγκάσει την επόμενη γενιά να πληρώσει για παροχές. Δεν έχουν άλλη επιλογή. Αυτή είναι η διαφορά μεταξύ της κοινωνικής ασφάλισης και ενός συστήματος Ponzi.

Διαφορά μεταξύ των σχεδίων Ponzi και πυραμίδων

Τα προγράμματα Ponzi είναι δόλιες επενδύσεις. Οι συμμετέχοντες πιστεύουν ότι βάζουν τα χρήματά τους σε μια πραγματική επένδυση. Τα συστήματα πυραμίδων είναι δόλιες επιχειρήσεις μάρκετινγκ πολλαπλών επιπέδων. Οι συμμετέχοντες καταλαβαίνουν ότι πρέπει να προσλάβουν νέα μέλη για να βγάλουν λεφτά. Εκείνοι στα κορυφαία επίπεδα της πυραμίδας κερδίζουν χρήματα από τους νεοεισερχόμενους σε χαμηλότερα επίπεδα. Δυστυχώς, όσοι βρίσκονται στα χαμηλότερα επίπεδα πυραμίδας δεν θα βρουν ποτέ αρκετά νέα άτομα για να βγάλουν λεφτά. Βρίσκουν ότι έχουν χάσει πολύ χρόνο και χρήμα μόλις καταρρεύσει η πυραμίδα.

Οι πιο γνωστές εταιρείες MLM δεν είναι συστήματα πυραμίδων. Παραδείγματα περιλαμβάνουν τα Amway, Meleleuca και PrePaid Legal. Οι περισσότεροι από τους πελάτες τους δεν είναι επίσης εκπρόσωποι της εταιρείας. Αυτή είναι η κύρια διαφορά μεταξύ μιας επιχείρησης MLM και ενός συστήματος πυραμίδων. Οι νόμιμες επιχειρήσεις MLM είναι καλές ευκαιρίες για τους ανθρώπους που θέλουν να μάθουν πώς να τρέχουν τις δικές τους επιχειρήσεις. Μάθετε να ρωτάτε τους ανθρώπους για τις έξι σημαντικές ερωτήσεις όταν σας προσκαλούν να συμμετάσχετε σε μια επιχείρηση MLM. Οι απαντήσεις μπορεί να σας βοηθήσουν να διακρίνετε μια απάτη από μια νόμιμη προσφορά επιχειρήσεων.