Απαιτούμενο ελάχιστο κεφάλαιο για την έναρξη μετοχών διαπραγμάτευσης ημέρας

Για να ξεκινήσετε τις μετοχές διαπραγμάτευσης ημέρας, χρειάζεστε την πρωτεύουσα για να το κάνετε. Η χρηματιστηριακή αγορά έχει μια ελάχιστη κεφαλαιακή απαίτηση για το ημερήσιο εμπόριο, αλλά υπάρχει και ένα συνιστώμενο ελάχιστο που μπορεί να διαφέρει ανάλογα με το στυλ των συναλλαγών. Οι έμποροι πρέπει να έχουν αρκετά κεφάλαια για να αντέξουν σε μια σειρά ζημιών και να έχουν την ευελιξία να πάρουν ένα ευρύ φάσμα συναλλαγών που παρουσιάζουν διάφορους κινδύνους.

Διαχείριση Κεφαλαιακών Απαιτήσεων και Διαχείριση Κεφαλαιακών Απαιτήσεων

Προκειμένου να προσδιοριστεί το ύψος του κεφαλαίου που απαιτείται για τις συναλλαγές ημέρας, πρέπει να αντιμετωπιστεί η διαχείριση του κινδύνου. Οι ημερήσιοι έμποροι δεν θα πρέπει να διακινδυνεύσουν περισσότερο από ένα τοις εκατό του λογαριασμού τους σε κάθε συναλλαγή. Αν διαπραγματευτείτε έναν λογαριασμό αξίας 40.000 δολαρίων, αυτό σημαίνει ότι η μέγιστη ζημία που θα πρέπει να λάβει ένας έμπορος είναι $ 400 για κάθε συναλλαγή.

Το κεφάλαιο είναι η γραμμή ζωής του εμπόρου ημέρας. Το κεφάλαιο πρέπει να διατηρείται κατά τη διάρκεια των χαμένων γραμμών, οι οποίες αναπόφευκτα συμβαίνουν. Με το να διακινδυνεύσει μόνο ένα τοις εκατό, ακόμη και μια δεκαεξαδική σειρά εμπορικών συναλλαγών διατηρεί το μεγαλύτερο μέρος του κεφαλαίου άθικτο.

Ο κίνδυνος καθορίζεται από τη διαφορά μεταξύ της τιμής εισόδου και της εντολής stop loss, πολλαπλασιαζόμενης με το μέγεθος της θέσης. Το επόμενο τμήμα εξετάζει μερικά παραδείγματα.

Απαιτούμενο ελάχιστο κεφάλαιο για την έναρξη μετοχών διαπραγμάτευσης ημέρας

Για τους ημερήσιους εμπόρους στις Η.Π.Α., το νόμιμο ελάχιστο υπόλοιπο που απαιτείται για τα ημερήσια εμπορικά αποθέματα είναι $ 25.000. Αν το υπόλοιπο πέσει κάτω από αυτό, η ημερήσια διαπραγμάτευση δεν επιτρέπεται μέχρι να γίνει μια κατάθεση φέρνοντας το υπόλοιπο πάνω από $ 25.000. Για να επιτρέπεται ένα buffer, οι ημερήσιοι έμποροι στις Η.Π.Α. θα πρέπει να έχουν τουλάχιστον $ 30.000 στο λογαριασμό τους αν επιθυμούν ημερήσια εμπορικά αποθέματα. Στις 30.000 δολάρια, δεν πρέπει να διακινδυνεύσουν περισσότερα από 300 δολάρια σε οποιαδήποτε συναλλαγή.

Τα αποθέματα τυπικά διαπραγματεύονται σε 100 μερίδια μετοχών και κινούνται σε αυξήσεις 0,01 δολαρίων. Με $ 30.000 υπάρχει κάποια ευελιξία. (μπορεί να απαιτούν μεγαλύτερη απώλεια στάσης) και εξακολουθούν να διατηρούν κίνδυνο κάτω από τα $ 300 με μικρό μέγεθος θέσης ή να εμπορεύονται λιγότερο ασταθή αποθέματα (μικρότερη απώλεια stop) και να λαμβάνουν μεγαλύτερα μεγέθη θέσεων.

Αν αγοράσετε ένα απόθεμα στα $ 40, και τοποθετήστε μια απώλεια στάσης στα 39,70 δολάρια. Ο κίνδυνος είναι 0,30 δολάρια για το εμπόριο. Εάν η θέση σας είναι 1000 μετοχές, ο κίνδυνος θέσης σας είναι 1000 x 0,30 € = 300 €.

Αυτός ο κίνδυνος θέσης πρέπει να είναι μικρότερος από το ένα τοις εκατό του υπολοίπου του λογαριασμού συναλλαγών ημέρας. Για να δείτε αν είναι, χωρίστε $ 300 κατά 0,01, για να λάβετε $ 30,000. Για να λάβετε αυτό το εμπόριο, το ημερήσιο υπόλοιπο του λογαριασμού σας πρέπει να είναι $ 30.000 ή και περισσότερο.

Εάν διαπραγματεύεστε πολύ ασταθείς μετοχές, ίσως χρειαστεί να διακινδυνεύσετε $ 1 ανά μετοχή (διαφορά μεταξύ τιμής εισόδου και τιμής διακοπής). Στην περίπτωση αυτή, πάρτε μόνο 300 μετοχές. 300 μετοχές x $ 1 = $ 300, που είναι ο μέγιστος κίνδυνος για το λογαριασμό 30.000 δολαρίων.

Αν διαπραγματευτείτε ένα απόθεμα χαμηλής μεταβλητότητας, μπορεί να χρειαστεί μόνο κίνδυνος $ 0,05 ανά μετοχή (διαφορά μεταξύ τιμής εισόδου και στάσης). Σε αυτή την περίπτωση μπορείτε να πάρετε $ 300 / $ 0.05 = 6000 μετοχές. Απλά διαιρούσαμε τον μέγιστο κίνδυνο από τον κίνδυνο για το εμπόριο για να πάρει το μέγεθος της θέσης.

Μαθηματικά όπως αυτό θα πρέπει να γίνεται σε κάθε εμπόριο, διασφαλίζοντας ότι κάθε εμπόριο είναι ένα τοις εκατό ή λιγότερο του ισοζυγίου τρεχουσών συναλλαγών.

Ημέρα συναλλαγών κεφαλαίου και μόχλευσης

Οι ημερήσιοι έμποροι μπορούν συνήθως να προσελκύσουν μόχλευση έως και 4: 1 στο κεφάλαιό τους. Εάν υπάρχουν $ 30.000 στο λογαριασμό, μέχρι και $ 120.000 μετοχών μπορούν να αποτελέσουν αντικείμενο συναλλαγής ανά πάσα στιγμή ($ 30.000 x 4).

Αυτό σημαίνει ότι το μέγεθος θέσης πολλαπλασιασμένο με την εμπορική τιμή μπορεί να είναι μεγαλύτερο από το ημερήσιο υπόλοιπο του εμπορικού λογαριασμού. Παρατηρήστε ότι το πρώτο παράδειγμα παραπάνω απαιτεί 40.000 δολαρίων αγοραστικής δύναμης για να επιτευχθεί (1000 x $ 40), αλλά ο έμπορος έχει μόνο $ 30.000 στο λογαριασμό. Αυτή είναι η δύναμη της μόχλευσης.

Ακόμη και όταν χρησιμοποιείται μόχλευση, ο κανόνας κινδύνου ενός ποσοστού εφαρμόζεται πάντα στο πραγματικό υπόλοιπο λογαριασμού (σε αυτήν την περίπτωση $ 30.000).

Απαιτούμενο κεφάλαιο για την έναρξη συναλλαγών ημέρας - Τελικό Word

Συνιστάται οι μέτοχοι να ξεκινούν με τουλάχιστον $ 30.000, αν και το νόμιμο ελάχιστο είναι $ 25.000. Αυτό θα επιτρέψει την απώλεια συναλλαγών και μεγαλύτερη ευελιξία στα αποθέματα που αποτελούν αντικείμενο διαπραγμάτευσης. Οι ημερήσιοι έμποροι μπορούν να ανταλλάξουν πιο ευμετάβλητους τίτλους, οι οποίοι συχνά απαιτούν μεγαλύτερη απώλεια στάσης, αλλά μικρότερο μέγεθος θέσης ή εμπορεύονται λιγότερο ασταθή αποθέματα με μικρότερη απώλεια στάσης, αλλά μεγαλύτερο μέγεθος θέσεων. Ο συνολικός κίνδυνος για ένα μόνο εμπόριο δεν θα πρέπει να υπερβαίνει το ένα τοις εκατό του υπολοίπου του λογαριασμού συναλλαγών ημέρας.