Οι εσωτερικοί έλεγχοι, η εμπιστοσύνη των επενδυτών και γιατί έχει σημασία.

Οι χρηματοπιστωτικές αγορές και η υγεία της ευρύτερης οικονομίας μας μπορούν να εμπιστευτούν μόνο αν πιστεύουμε ότι οι οργανώσεις λειτουργούν ειλικρινά και με ακεραιότητα.

Οι εσωτερικοί έλεγχοι είναι οι διαδικασίες, οι πολιτικές και οι μηχανισμοί που εφαρμόζει μια εταιρεία για να διασφαλίσει ότι ακολουθεί το νόμο και όλους τους σχετικούς κανονισμούς, ειδικά όσον αφορά την οικονομική λογιστική. Σε γενικές γραμμές, οι εσωτερικοί έλεγχοι μπορούν να αναφέρονται σε όλες τις διαδικασίες που χρησιμοποιεί μια επιχείρηση για να εξασφαλίσει ότι λειτουργεί αποτελεσματικά και αποτελεσματικά και προστατεύει τον εαυτό της από τον κίνδυνο.

Εσωτερικοί έλεγχοι και λογιστική

Σε παγκόσμιο επίπεδο, οι περισσότερες δημόσιες επιχειρήσεις ακολουθούν ένα σύστημα εσωτερικών ελέγχων που περιγράφεται σε ένα πλαίσιο από την Επιτροπή Συνεργατικών Οργανισμών της Επιτροπής Treadway. Αυτό το πλαίσιο έχει πέντε βασικές συνιστώσες που καλύπτουν όλες τις πτυχές των λειτουργιών ενός οργανισμού. Περιλαμβάνουν:

Περιβάλλον ελέγχου - Καλύπτει την ευρύτερη κουλτούρα μιας επιχείρησης, συμπεριλαμβανομένης της δέσμευσής της για ακεραιότητα και δεοντολογικές αξίες, κατευθυντήριες γραμμές για την επίβλεψη και την ανεξαρτησία του διοικητικού συμβουλίου, καθώς και τη λογοδοσία.

Αξιολόγηση κινδύνου- Αυτό αναφέρεται στην ικανότητα της εταιρείας να εντοπίζει και να ανταποκρίνεται κατάλληλα στους κινδύνους και να γνωρίζει τις πιθανότητες απάτης.

Πληροφορίες και επικοινωνίες- Αυτό σχετίζεται με την ικανότητα της εταιρείας να χρησιμοποιεί σχετικές, ποιοτικές πληροφορίες και να την κοινοποιεί με σαφήνεια.

Δραστηριότητες ελέγχου- Αυτό σχετίζεται με την ικανότητα της εταιρείας να ελέγχει τον τρόπο συμπεριφοράς των εργαζομένων μέσω πολιτικών που θα μειώσουν τον κίνδυνο για την επιχείρηση.

Αυτό αφορά επίσης τον έλεγχο της τεχνολογίας.

Παρακολούθηση- Η εταιρεία θα πραγματοποιήσει συνεχείς αξιολογήσεις για τον προσδιορισμό των διαδικασιών και των διαδικασιών που ακολουθούνται.

Εκτός από αυτές τις ευρύτερες αρχές, υπάρχουν συγκεκριμένοι εσωτερικοί έλεγχοι που σχετίζονται με την οικονομική λογιστική. Αυτά μπορεί να περιλαμβάνουν:

• Τυποποίηση εγγράφων - Οι εταιρείες πρέπει να διασφαλίζουν ότι τα τιμολόγια, τα οικονομικά αρχεία του εσωτερικού τμήματος και άλλες δηλώσεις φαίνονται τα ίδια και ακολουθούν μια σταθερή μορφή. Χωρίς αυτό, τα βασικά έγγραφα θα μπορούσαν να χαθούν ή να υπάρξει άλλη σύγχυση.
• Έλεγχος πρόσβασης - Ποιος έχει τη δυνατότητα να ενημερώνει οικονομικά υπολογιστικά φύλλα; Ποιος έχει τους κωδικούς πρόσβασης σε βάσεις δεδομένων και συστήματα υπολογιστών; Οι καλά οργανωμένες εταιρείες περιορίζουν την πρόσβαση σε περιορισμένο αριθμό ατόμων και παρακολουθούν ποιος εισέρχεται και εξέρχεται από τα συστήματα.
• Συμφιλίωση - Σκεφτείτε σαν να εξισορροπήσετε το βιβλιάριο επιταγών σας. Ακόμη και οι μεγάλες εταιρείες πρέπει να βεβαιωθούν ότι τα υπόλοιπα ταιριάζουν και να διαπιστώσουν αν υπάρχουν αποκλίσεις ή σφάλματα.
• Αρχή έγκρισης - Τα χρήματα δεν δαπανώνται και οι οικονομικές αποφάσεις δεν λαμβάνονται χωρίς την αποχώρηση συγκεκριμένων ατόμων. Αυτό ισχύει για την έγκριση δημόσιας εγγραφής σε επιστροφή χρημάτων για ένα γεύμα πελάτη.
• Έλεγχοι - Όλα τα οικονομικά στοιχεία ελέγχονται από μια εσωτερική ομάδα και στη συνέχεια από μια ανεξάρτητη εξωτερική ομάδα ειδικευμένων λογιστών.

Πέρα από τους κανονισμούς

Πολλοί εσωτερικοί έλεγχοι απαιτούνται από ορισμένους κανονισμούς και νόμους. Ο νόμος Sarbanes-Oxley του 2002, για παράδειγμα, έχει κανόνες σχετικά με τον τρόπο με τον οποίο οι διαχειριστές εταιρειών αναφέρουν εσωτερικούς ελέγχους σχετικά με την υποβολή εκθέσεων και την πιστοποίηση χρηματοοικονομικών πληροφοριών. Ο νόμος αναφέρει ότι τα στελέχη δεν μπορούν να αναφέρουν ότι μια εταιρεία ακολουθεί καλές διαδικασίες εσωτερικού ελέγχου, αν δεν έχει.

Οι εσωτερικοί έλεγχοι είναι ζωτικής σημασίας για να διασφαλιστεί ότι μια επιχείρηση δεν λειτουργεί ενάντια στους οικονομικούς νόμους και κανονισμούς και μπορεί επίσης να εμποδίσει την αποτροπή μιας επιχείρησης από απάτη ή κλοπή από μέσα.

Αλλά μπορούν επίσης να βοηθήσουν την κατώτατη γραμμή μιας επιχείρησης βελτιώνοντας την επιχειρησιακή αποτελεσματικότητα.

Για παράδειγμα, μια εταιρεία μπορεί να θεσπίσει εσωτερικό έλεγχο για να διασφαλίσει ότι δεν ξοδεύει περισσότερο από ό, τι είναι αναγκαίο για υλικά ή εργασία. Ή μπορεί να έχει εσωτερικό έλεγχο για να μειώσει την κατανάλωση ενέργειας στις εγκαταστάσεις του γραφείου και της αποθήκης.

Εσωτερικοί έλεγχοι εναντίον περισσότερων κανονισμών

Οι νόμοι που διέπουν τον τρόπο λειτουργίας των επιχειρήσεων είναι απαραίτητοι, αλλά τα περισσότερα στελέχη θα υποστηρίξουν ένα ελαφρύ ρυθμιστικό βάρος. Το εμπόριο με λιγότερους κανονισμούς, ωστόσο, είναι ότι οι επιχειρήσεις πρέπει να πειθαρχούν στη δική τους διοίκηση για να εξασφαλίσουν την εμπιστοσύνη του κοινού. Κυβερνητικοί αξιωματούχοι έχουν κάποιες φορές πιέσει για περισσότερους κανονισμούς - ιδιαίτερα μετά από σκάνδαλα και κρίσεις που έχουν αντίκτυπο στο κοινό - αλλά γενικά υποστήριξαν την ιδέα της αυτορρύθμισης.

"Η αυτοπειθαρχία είναι πάντα πιο ευπρόσδεκτη από την πειθαρχία που επιβλήθηκε από πάνω", ο πρώην πρόεδρος των αξιών και των ανταλλαγών (και ενδεχομένως η δικαιοσύνη του Ανωτάτου Δικαστηρίου) William O.

Ο Ντάγκλας είπε κάποτε.

Μετά την κατάρρευση του τομέα της τεχνολογίας στα τέλη της δεκαετίας του 1990, η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς κάλεσε τις εταιρείες και την επενδυτική κοινότητα να εξετάσουν σκληρότερα τους εσωτερικούς ελέγχους τους.

«Η επαγρύπνηση της αυτοπειθαρχίας μπορεί και θα αυξήσει την ανταγωνιστικότητα και θα ενισχύσει τα επιχειρηματικά συμφέροντα των ανταγωνιζόμενων επιχειρήσεων στον σημερινό κόσμο», δήλωσε ο Lori Richard, διευθυντής συμμόρφωσης της SEC, τον Νοέμβριο του 2000. «Πιστεύω ότι το επενδυτικό κοινό θα μεταναστεύσει στις επιχειρήσεις εκείνες εμπνέει εμπιστοσύνη. Και ο καλύτερος τρόπος εμπιστοσύνης και εμπιστοσύνης είναι η διασφάλιση ισχυρών και σταθερών εσωτερικών ελέγχων. "

Η Συνάφεια για τους Επενδυτές

Όταν οι επενδυτές εξετάζουν την αγορά μετοχών σε μια εταιρεία, εξετάζουν πολλούς παράγοντες και οι οικονομικές επιδόσεις είναι οι κυριότερες μεταξύ τους.

Μια εταιρεία με φτωχούς εσωτερικούς ελέγχους μπορεί να αναφέρει λανθασμένες ή απλά ψευδείς πληροφορίες σχετικά με τις οικονομικές τους εκθέσεις. Αυτό θα μπορούσε να οδηγήσει σε αναπροσαρμογή των κερδών, και ενδεχομένως να θέσει τα στελέχη και τους άλλους υπαλλήλους σε νομική απειλή. Αυτό μπορεί να συντρίψει την εμπιστοσύνη των επενδυτών και την τιμή των μετοχών μιας εταιρείας.

Με τις δημόσιες εταιρείες, οι περισσότερες οικονομικές πληροφορίες ελέγχονται από μια εξωτερική λογιστική εταιρεία, αλλά οι επιχειρήσεις αυτές εξακολουθούν να βασίζονται στην ακεραιότητα και την καλή δουλειά εκείνων που εργάζονται μέσα στην εταιρεία για να διασφαλίσουν ότι οι αναφορές είναι ακριβείς.

Εάν μια εταιρεία φαίνεται να έχει κακούς εσωτερικούς ελέγχους σε μια περιοχή, οι επενδυτές έχουν δίκιο να αναρωτιούνται εάν υπάρχουν κατάλληλοι έλεγχοι αλλού. Για παράδειγμα, εάν μια επιχείρηση έχει κάνει λάθη στη λογιστική, είναι επίσης παραπλανητική όσον αφορά την αποτελεσματικότητα της λειτουργίας, την προστασία των δεδομένων πελατών ή τον ποιοτικό έλεγχο των προϊόντων της; Μια εταιρεία που λαμβάνει σοβαρά τους εσωτερικούς ελέγχους θα αποφύγει προβλήματα και κερδίζει με αξιοπιστία την εμπιστοσύνη των επενδυτών.